Систематичен инвестиционен план (SIP)
Систематичен инвестиционен план (SIP) е план, при който инвеститорите извършват редовни, равни плащания във взаимен фонд, търговска сметка или пенсионна сметка като 401 (k). SIP позволяват на инвеститорите да спестяват редовно с по-малка сума пари, като същевременно се възползват от дългосрочните предимства на усредняването на доларовите разходи (DCA). Използвайки DCA стратегия, инвеститорът купува инвестиция, използвайки периодични равни трансфери на средства за изграждане на богатство или портфейл с течение на времето бавно.
Ключови заведения
- Систематичният инвестиционен план включва редовно инвестиране на постоянна сума пари и обикновено в една и съща ценна книга.
- По принцип SIP дърпа автоматично изтегляне от сметката за финансиране и може да изисква по-големи ангажименти от инвеститора.
- SIP работят на принципа на осредняване на долара.
- Повечето посреднически и взаимни дружества предлагат SIP.
Как работят SIP-ите
Взаимният фонд и други инвестиционни компании предлагат на инвеститорите различни варианти за инвестиции, включително систематични инвестиционни планове. SIP предоставят на инвеститорите шанс да инвестират малки суми пари за по-дълъг период от време, вместо да се налага да правят големи еднократни суми наведнъж. Повечето SIP изискват плащания в плановете последователно - независимо дали това е седмично, месечно, тримесечно.
SIP позволяват на инвеститорите да използват по-малки суми пари с ползите от усредняването на долара.
Принципът на систематичното инвестиране е прост. Той работи при редовни и периодични покупки на акции или дялове от ценни книжа на фонд или друга инвестиция. Средното усредняване на долара включва закупуване на една и съща сума на ценна книга на фиксиран долар, независимо от цената й на всеки периодичен интервал. В резултат акциите се купуват на различни цени и в различни количества - въпреки че някои планове могат да ви позволят да определите фиксиран брой акции, които да купите. Тъй като инвестираната сума обикновено е фиксирана и не зависи от цените на дялове или акции, инвеститорът приключва да купува по-малко акции, когато единичните цени се повишават и повече акции, когато цените падат.
SIPs са склонни да бъдат пасивни инвестиции, защото след като вложите пари, вие продължавате да инвестирате в тях, независимо от това как се представя. Ето защо е важно да следите колко богатство натрупвате във вашия SIP. След като достигнете определена сума или стигнете до точка близо до пенсията си, може да искате да преразгледате инвестиционните си планове. Преминаването към стратегия или инвестиция, която се управлява активно, може да ви позволи да увеличите парите си още повече. Но винаги е добра идея да се обърнете към финансов съветник или експерт, който да определи най-добрата ситуация за вас.
Специални съображения
Защитниците на DCA твърдят, че с този подход средната цена на акция от ценната книга намалява с течение на времето. Разбира се, стратегията може да предизвика обратен ефект, ако разполагате с акции, чиято цена нараства стабилно и драстично. Това означава, че инвестирането във времето ви струва повече, отколкото ако сте купили всичко наведнъж. Като цяло DCA обикновено намалява цената на инвестицията. Рискът от инвестиране на голяма сума пари в сигурност също намалява.
Тъй като повечето стратегии за DCA са създадени на автоматичен график за покупки, систематичните инвестиционни планове премахват потенциала на инвеститора за вземане на лоши решения, основани на емоционални реакции на колебанията на пазара. Например, когато цените на акциите растат и източниците на новини съобщават за нови пазарни рекорди, инвеститорите обикновено купуват по-рискови активи. За разлика от това, когато цените на акциите драстично спаднат за продължителен период, много инвеститори бързат да разтоварят акциите си. Купуването на висока и продажбата на ниска е в пряк контраст с усредняването на долара на разходите и други стабилни инвестиционни практики, особено за дългосрочни инвеститори.
SIPs и DRIPs
В допълнение към SIP, много инвеститори използват печалбите, които притежанията им генерират, за да закупят повече от една и съща ценна книга чрез план за реинвестиране на дивидент (DRIP). Реинвестирането на дивиденти означава, че акционерите могат да купуват акции или фракции от акции в публично търгувани дружества, които вече притежават. Вместо да изпраща на инвеститора тримесечна проверка за дивиденти, компанията, трансферният агент или посредническата компания използва парите за закупуване на допълнителни акции от името на инвеститора. Плановете за реинвестиране на дивиденти също са автоматични - инвеститорът определя третирането на дивидентите, когато създаде сметка или първо закупи акциите - и позволява на акционерите да инвестират променливи суми в компания за дългосрочен период.
DRIP-ите, управлявани от компанията, са без комисионна. Това е така, защото не е необходим брокер, който да улесни търговията. Някои DRIP предлагат опционални парични покупки на допълнителни акции директно от компанията с отстъпка от 1 до 10% без такси. Тъй като DRIPs са гъвкави, инвеститорите могат да инвестират малки или големи суми пари, в зависимост от финансовото си състояние.
Предимства и недостатъци на систематичните инвестиционни планове
Предимства
SIP предоставят на инвеститорите различни предимства. Първата и най-очевидна полза е, че след като зададете сумата, която искате да инвестирате, и честотата, няма много повече работа. Тъй като много SIP се финансират автоматично, просто трябва да сте сигурни, че във финансовата сметка има достатъчно пари, за да покриете вашите вноски. Той също така ви позволява да използвате малко количество, така че да не усещате ефектите на голяма еднократна сума да се изтеглят наведнъж.
Тъй като използвате DCA, има много малко емоции. Това намалява част от риска и несигурността, които вероятно ще срещнете с други инвестиции като акции и облигации. И тъй като тя изисква фиксирана сума на редовни интервали, вие също прилагате някаква дисциплина във вашия финансов живот.
Професионалисти
„Задайте го и го забравете“
Налага дисциплина, избягва емоциите
Работи с малки количества
Намалява общата цена на инвестициите
Рискове по-малко капитал
Против
Изисквайте дългосрочен ангажимент
Може да носи големи такси за продажби
Може да има наказания за ранно изтегляне
Може да пропусне възможности за купуване и изгодни сделки
Недостатъци
Въпреки че могат да помогнат на инвеститора да поддържа стабилна програма за спестявания, официалните систематични инвестиционни планове имат няколко уговорки. Например, те често изискват дългосрочен ангажимент. Това може да бъде от 15 до 25 години. Докато на инвеститорите е разрешено да се откажат от плана преди крайната дата, те могат да наложат огромни такси за продажби - понякога до 50% от първоначалната инвестиция, ако в рамките на първата година. Липсата на плащане може да доведе до прекратяване на плана.
Систематичните инвестиционни планове също могат да струват скъпо. Такса за създаване и продажба може да доведе до половината от инвестициите за първите 12 месеца. Също така инвеститорите трябва да внимават за таксите за взаимен фонд и таксите за попечителство и услуги, ако е приложимо.
Пример за реален свят на системен инвестиционен план
Повечето брокерски и взаимни дружества като Vanguard Investments, Fidelity и T. Rowe Price предлагат SIPs, което позволява на инвеститорите да дадат много малки суми. Въпреки че плащанията могат да се извършват ръчно, повечето SIP се създават така, че да се финансират автоматично всеки месец, тримесечие или какъвто и период, който инвеститорът избере. Това означава, че инвеститорът трябва да има паричен пазар или друга ликвидна сметка, за да финансира своя систематичен инвестиционен план.
Т. Роу Прайс нарича своя SIP продукт Автоматичния инструмент за създаване на активи. След първоначалната инвестиция за създаване на акаунта - обикновено $ 1000 или $ 2500, но това обикновено варира в зависимост от вида на сметката - инвеститорите могат да правят вноски в размер на едва $ 100 на месец. Той е достъпен както за IRA, така и за облагаеми сметки, но само за закупуване на взаимни фондове, а не за акции.
Плащанията могат да се превеждат директно от банкова сметка, ведомост или дори чек за социално осигуряване. Сайтът на компанията обещава „Без чекове за писане или инвестиционни фишове по пощата - ние се справяме с всичко“
Сравнете инвестиционни сметки Име на доставчика Описание Разкриване на рекламодатели × Офертите, които се появяват в тази таблица, са от партньорства, от които Investopedia получава компенсация.