Годишна възвръщаемост

Какво представлява годишната възвръщаемост?

Годишната възвръщаемост е възвръщаемостта, която инвестицията осигурява за определен период от време, изразена като претеглено във времето годишен процент. Източниците на възвръщаемост могат да включват дивиденти, възвръщаемост на капитала и увеличаване на капитала. Темпът на годишна възвръщаемост се измерва спрямо първоначалната сума на инвестицията и представлява геометрична средна стойност, а не обикновена аритметична средна стойност.

01:45

Годишна възвръщаемост

Разбиране на годишната възвръщаемост

Методът фактически за сравняване на изпълнението на инвестициите с ликвидност, може да се изчисли годишна възвръщаемост за различни активи, които включват акции, облигации, фондове, стоки и някои видове деривати. Този процес е предпочитан метод, считан за по-точен от обикновената възвръщаемост, тъй като включва корекции за събиране на интерес. Счита се, че различните класове активи имат различни слоеве годишна доходност.

Ключови заведения

• Годишна или годишна възвръщаемост е мярка за това колко инвестиция се увеличава средно всяка година през определен период от време.
• Годишната възвръщаемост се изчислява като геометрична средна стойност, за да се покаже как би изглеждала годишната възвращаемост.
• Годишната възвръщаемост може да бъде по-полезна от обикновената възвръщаемост, когато искате да видите как е извършена инвестицията във времето или да сравните две инвестиции.
• Годишната възвръщаемост може да бъде определена за различни активи, включително акции, облигации, взаимни фондове, ETF, стоки и някои деривати.

Годишна възвръщаемост на запасите

Известен също като годишна възвръщаемост, годишната възвръщаемост изразява увеличението на стойността на акциите за определен период от време. За да се изчисли годишната възвръщаемост, се изисква информация относно текущата цена на акцията и цената, на която е закупена. Ако са възникнали разцепления, изкупната цена трябва да бъде съответно коригирана. След като цените се определят, първо се изчислява простият процент на възвръщаемост, като в крайна сметка тази цифра се годишно. Простата възвръщаемост е само текущата цена минус покупната цена, разделена на покупната цена.

Примерно годишно изчисляване на възвръщаемостта

Помислете за инвеститор, който закупи акция на 1 януари 2000 г. за 20 долара. След това инвеститорът го продава на 1 януари 2005 г. за 35 долара - печалба от 15 долара. Инвеститорът също получава общо 2 долара дивиденти за петгодишния период на държане. В този пример общата възвръщаемост на инвеститора за пет години е $ 17 или (17/20) 85% от първоначалната инвестиция. Годишната възвращаемост, необходима за постигане на 85% за пет години, следва формулата за съставния годишен темп на растеж (CAGR):

(37/20) ^ (1/5 (yr)) - 1 = 13, 1% годишна възвръщаемост

Годишната доходност варира от типичната средна стойност и показва реалната печалба или загуба от инвестиция, както и трудностите при възстановяване на загубите. Например, загубата на 50% от първоначалната инвестиция изисква 100% печалба през следващата година, за да се компенсира разликата. Поради значителната разлика в печалбите и загубите, които могат да възникнат, годишната възвръщаемост помага дори за постигане на инвестиционни резултати за по-добро сравнение.

Статистическите данни за годишната възвръщаемост обикновено се котират в рекламни материали за взаимни фондове, ETF и други индивидуални ценни книжа.

Годишни връщания на 401K

Изчислението се различава при определяне на годишната възвръщаемост на 401K през определена година. Първо трябва да се изчисли общата възвръщаемост. Необходима е началната стойност за периода, който се изследва, заедно с крайната стойност. Преди да извършите изчисленията, всички вноски към сметката през въпросния период трябва да бъдат извадени от крайната стойност.

След като се определи коригираната крайна стойност, тя се разделя на началния баланс. И накрая, извадете 1 от резултата и умножете тази сума по 100, за да определите процентната обща възвръщаемост.

Сравнете инвестиционни сметки Име на доставчика Описание Разкриване на рекламодатели × Офертите, които се появяват в тази таблица, са от партньорства, от които Investopedia получава компенсация.

Свързани условия

Определение за сложна лихва Сложната лихва е числовата стойност, която се изчислява върху първоначалната главница и натрупаната лихва от предходни периоди на депозит или заем. Сложната лихва е често срещана при кредитите, но по-рядко се използва при депозитни сметки. повече Вътрешния среден годишен темп на растеж (AAGR) Средният годишен темп на растеж (AAGR) е средното увеличение на стойността на отделна инвестиция, портфейл, актив или паричен поток за период от година. Изчислява се чрез вземане на средноаритметичната стойност на серия от темпове на растеж. повече Трябва ли да използвате средна възвръщаемост или геометрична средна стойност>> Средната възвръщаемост е простата математическа средна стойност от поредица от възвръщаемости, генерирани за определен период от време. още средно Простата математическа средна стойност от набор от две или повече числа Средната стойност за даден набор от числа може да се изчисли с метода на средноаритметичното, който използва сумата от числата в серията и метода на геометричното средно. повече Разбиране на степента на възвръщаемост на инвестицията Коефициентът на възвръщаемост е печалбата или загубата от инвестиция за определен период от време, изразена като процент от разходите на инвестицията. повече Разбиране на комбинирания годишен темп на растеж - CAGR-годишен темп на растеж ( CAGR) е нормата на възвръщаемост, необходима, за да нарасне инвестиция от началния й баланс до крайния й баланс, при условие че печалбите са реинвестирани.