Съответстваща стратегия

ОПРЕДЕЛЕНИЕ на стратегията за съвпадение

Подходящата стратегия е придобиване на инвестиции, чиито изплащания ще съвпадат с пасивите на физическо лице или фирма. Съгласно подходяща стратегия всяка инвестиция се избира въз основа на рисковия профил на инвеститора и изискванията на паричния поток. Изплащането може да се състои от дивиденти, плащания по купони или изплащане на главницата.

НАРУШЕНИЕ НАДОЛУ Подходяща стратегия

Съответстваща стратегия за портфейл с фиксиран доход сдвоява продължителността на активите и пасивите в това, което е известно като имунизация. На практика точното съвпадение е трудно, но целта е да се създаде портфолио, в което двата компонента на общата възвръщаемост - възвръщаемостта на цената и възвръщаемостта на реинвестициите - точно да се компенсират взаимно, когато лихвените проценти се изместват. Съществува обратна връзка между ценови риск и риск за реинвестиране и ако лихвените проценти се движат, портфейлът ще постигне същата фиксирана норма на възвръщаемост. С други думи, той се "имунизира" от движението на лихвите. Съпоставянето на паричните потоци е друга стратегия, която ще финансира поток от задължения през определени интервали от време с парични потоци от главница и купонни плащания по инструменти с фиксиран доход.

Други примери за стратегия за съвпадение

Пенсионерите, живеещи извън доходите от своите портфейли, обикновено разчитат на стабилни и непрекъснати плащания, за да допълнят социалноосигурителните плащания. Съответстващата стратегия би включвала стратегическото закупуване на ценни книжа за изплащане на дивиденти и лихви през равни интервали от време. В идеалния случай, подходяща стратегия би била въведена доста преди началото на пенсионните години. Пенсионен фонд би използвал подобна стратегия, за да гарантира изпълнението на задълженията си за обезщетения.

За производствено предприятие, разработчик на инфраструктура или изпълнител на сгради, подходяща стратегия би включвала очертаване на схемата за плащане на дълговото финансиране на проект или инвестиция с паричните потоци от инвестицията. Например строителят на пътни такси ще получи финансиране по проекта и ще започне да изплаща дълга, когато пътният път се отвори за движение и ще продължи редовно планираните плащания във времето.

Сравнете инвестиционни сметки Име на доставчика Описание Разкриване на рекламодатели × Офертите, които се появяват в тази таблица, са от партньорства, от които Investopedia получава компенсация.

Свързани условия

Определение за съвпадение на отговорността Съгласуване на пасивите е инвестиционна стратегия, която съответства на бъдещите продажби на активи и потоци от доходи спрямо времето на очакваните бъдещи разходи. повече Имунитетът и имунизацията на имунизацията е стратегия, която съответства на продължителността на активите и пасивите, като свежда до минимум влиянието на лихвените проценти върху нетната стойност. повече растеж и доходи: балансиран фонд ли е най-доброто от двата свята? Балансираните фондове са взаимни фондове, които инвестират пари в класове активи, комбинация от акции, облигации и други ценни книжа с нисък и среден риск. Техните участия са балансирани между собствен капитал и дълг, като целта им е между растеж и доход. повече Несъответствие с падеж Несъответствието между падеж е финансова ситуация, при която активите, държани за посрещане на бъдещи пасиви, не са приведени в съответствие по отношение на падежа. повече Специализиран портфейл Специализираният портфейл е инвестиционен портфейл, при който паричните потоци са проектирани така, че да съответстват на очакваните задължения. повече Облигация за приходи от такси Вид общинска облигация, използвана за изграждане на обществен проект, като мост, тунел или скоростна алея. Изплащането на главницата и лихвите се осигурява от приходи от такси, платени от потребители на въпросния публичен проект. повече партньорски връзки