Как да печелим от стискането на Bollinger

Ще ви бъде трудно да намерите търговец, който никога не е чувал за Джон Болингер и неговите съименни групи. Повечето програми за графики включват Bollinger Bands®. Въпреки че тези ленти са едни от най-полезните технически показатели, ако се прилагат правилно, те също са сред най-слабо разбраните. Един добър начин да се справите с това как функционират лентите е да прочетете книгата "Bollinger on Bollinger Bands®", в която самият човек обяснява всичко това.

Според Bollinger има един модел, който повдига повече въпроси от всеки друг аспект на Bollinger Bands®. Нарича го „Стискането“. Както той казва, неговите групи, "са водени от променливостта, а Стискането е чисто отражение на тази променливост".

Тук разглеждаме Squeeze и как може да ви помогне да идентифицирате пробиви. (Вижте също: " Основите на Bollinger Bands® .")

Основите на групите на Болингер

Както споменахме по-горе, Bollinger Band® е инструмент, използван в техническия анализ. Тя се дефинира от поредица от линии, които са начертани две стандартни отклонения - и положително, и отрицателно - далеч от простата подвижна средна стойност (SMA) на цената на ценната книга.

Bollinger Bands® идентифицира високите и ниските точки на променливост на запасите. Въпреки че може да бъде истинско предизвикателство за прогнозиране на бъдещи цени и ценови цикли, променливостта на променливостта и циклите са сравнително лесни за идентифициране. Това е така, защото акциите се редуват между периодите на ниска волатилност и висока волатилност - подобно на спокойствието преди бурята и неизбежната активност след това.

Ето уравнението на стискане:

BBW = TBP - BBPSMAC навсякъде: BBW = BollingerBand®widthTBP = Топ BollingerBand® (горните 20 периода) BBP = Bottom BollingerBand® (най-долните 20 периода) SMAC = Проста движеща се средна затваряне (средните 20 периода) \ започнете> подравнени} & \ текст {BBW} = \ frac {\ текст {TBP} - \ текст {BBP}} {\ текст {SMAC}} \\ & \ textbf {където:} \\ & \ текст {BBW} = Bollinger Band ^ {\ circledR} \ текст {ширина} \\ & \ текст {TBP} = \ текст {Най-горе} Bollinger Band ^ {\ circledR} \ вляво (\ текст {първите 20 периода} \ вдясно) \\ & \ текст { BBP} = \ текст {Bottom} Bollinger Band ^ {\ circledR} \ наляво (\ текст {най-долните 20 периода} \ дясно) \\ & \ текст {SMAC = Проста движеща се средна затворена} \\ & \ текст {(the средни 20 периода)} \\ \ край {подредени} BBW = SMACTBP - BBP където: BBW = BollingerBand®widthTBP = Топ BollingerBand® (горните 20 периода) BBP = Bottom BollingerBand® (долните 20 периода) SMAC = Simple подвижна средна близост (средните 20 периода)

Кандидатът за стискане се идентифицира, когато широчината на честотната лента е на шест месеца ниска стойност.

Когато Bollinger Bands® са далеч един от друг, волатилността е висока. Когато са близо една до друга, тя е ниска. Сгъстяването се задейства, когато волатилността достигне шестмесечно дъно и се идентифицира, когато Bollinger Bands® достигне минимално разстояние от шест месеца.

Определяне на посоката на пробив

Следващата стъпка - решаването на пътя, по който ще тръгнат акциите, след като избухнат, е малко по-предизвикателна. За да определи посоката на пробив, Bollinger предполага, че е необходимо да се погледне на други показатели. Той предлага да се използва индексът на относителната сила (RSI), заедно с един или два показателя, базирани на обема, като индексът на интензитета в рамките на деня (разработен от Дейвид Бостиян) или индексът на натрупване / разпределение (разработен от Лари Уилям).

Ако има положително разминаване - тоест ако индикаторите се насочват нагоре, докато цената се насочва надолу или е неутрална - това е бичия знак. За допълнително потвърждение, потърсете обем, който да натрупате в продължение на дни. От друга страна, ако цената се покачва, но индикаторите показват отрицателни различия, потърсете пробив в посока на намаляване - особено ако има увеличаващи се скокове на обема в дните надолу. (За повече информация вижте: " Използване на Bollinger Bands® за измерване на тенденциите .")

Друга индикация за посоката на пробив е начинът, по който лентите се движат при разширяване. Когато се породи мощна тенденция, полученото увеличаване на избухливостта на волатилността често е толкова голямо, че долната лента ще се обърне надолу при прекъсване нагоре или горната лента ще се обърне по-високо при пробив в посока надолу.

Вижте фигура 1 по-долу, показващ модел на стискане, създаден през годината, водещ до разбивка на дома в KB (KBH). Ширината на лентата достига минимално разстояние през май (обозначено със синята стрелка в прозорец 2), последвано от взривоопасен пробив в посока нагоре. Обърнете внимание на увеличаващия се индекс на относителната сила (показан в прозорец 1), заедно с увеличаването на интензитета в рамките на деня (червената хистограма в прозорец 2) и индекса на натрупване / разпределение (зелената линия в прозорец 2), и двете от които (демонстрирани от линия А) показват положително разминаване с цената (демонстрирано от линия Б). Обърнете внимание на натрупването на обем, което започна в средата на април до юли.

Фигура 1 - С любезното съдействие на Metastock.com

Главата фалшива

Трето условие, на което трябва да внимавате, е нещо, което Болинджър нарича „фалшив глава“. Не е необичайно сигурността да завие в една посока веднага след стискането, сякаш да подмами търговците да мислят, че пробивът ще се случи в тази посока, само за да се обърне курса и да се извърши истинският и по-значителен ход в обратна посока. Търговците, които действат бързо при пробива, се хващат в офсайд, което може да се окаже изключително скъпо, ако не използват стоп-загуби. Очакващите фалшиви глави могат бързо да покрият първоначалната си позиция и да влязат в търговия в посока на обръщане.

На фигура 2 изглежда, че Amazon дава настройка на Squeeze в началото на февруари. Bollinger Bands® бяха на минимално разстояние един от друг, което не се виждаше от поне една година и има шест месеца ниска честотна лента (вижте ред A в прозорец II). Има отрицателно разминаване между RSI (ред 1 на прозорец I), интензитета в рамките на деня (ред 2 на прозорец II), индекса на натрупване / разпределение (ред 3 или прозорец II) и цената (ред 4 от прозорец III) - всички които насочват към пробив надолу.

Преодолявайки над 50-дневната подвижна средна стойност (оранжевата линия в прозореца с по-нисък обем) на спада на цената на акциите, което предполага увеличаване на налягането на продажбите, обемът показва над нормалните стойности при движението на по-ниските цени. И накрая, дългосрочната тенденция е нарушена до спад през първата седмица на февруари. Пробивът в посока надолу ще бъде потвърден от навлизане в дългосрочната линия за поддръжка (ред 5 на прозорец III) и непрекъснато увеличаване на обема при движението надолу.

Фигура 2 - С любезното съдействие на Metastock.com

Предизвикателството се крие във факта, че акциите демонстрираха силен възход и един стълб на техническия анализ е, че доминиращата тенденция ще продължи, докато еднаква или по-голяма сила не действа в обратна посока. Това означава, че запасът може много добре да направи главата надолу през линията на тренда, след което веднага да се обърне и да избухне нагоре. Може също така да се фалшифицира нагоре и да се разпадне. Въпреки че изглежда настроено да избухне до обратната страна, заедно с обръщане на тренда, трябва да изчакаме потвърждение, че се е обърнало тенденцията и, в случай че има фалшив, бъдете готови да промените посоката на търговията веднага.

За да изцедите или да не изцеждате ">

Подобно на всяка друга стратегия, Bollinger Stqueeze не трябва да бъде най-пълният и краен от вашата търговска кариера. Не забравяйте, че като всичко останало в света на инвестициите, той има своите ограничения. Ако го следвате прекалено внимателно и не вземете предвид рисковете - и ги ограничете - бихте могли да изгубите. Направете проучвания, погрижете се за вашия капитал и знайте кога трябва да направите изходна точка, ако е необходимо.

Долния ред

Squeeze разчита на предпоставката, че запасите постоянно изпитват периоди на висока волатилност, последвани от ниска волатилност. Акции, които са на шест месеца ниска степен на променливост, както е показано от тесното разстояние между Bollinger Bands®, обикновено демонстрират взривоопасни пробиви. Използвайки неколинеарни индикатори, инвеститор или търговец може да определи в коя посока най-вероятно акцията се движи при последвалата пробив. С малко практика, като използвате любимата си програма за диаграми, трябва да намерите Стиснете добре дошли в чантата си с трикове за търговия. (За допълнително четене, вижте: " Приказки от окопите: Проста стратегия на Bollinger Band® .")