Фокусиран фонд

Какво е фокусиран фонд?

Фокусираният фонд е взаимен фонд, който притежава само относително малко разнообразие от акции или облигации, които са сходни по някакво измерение. По дефиниция, фокусиран взаимен фонд се фокусира върху ограничен брой акции в ограничен брой сектори, вместо да държи широка или диверсифицирана комбинация от позиции. Фокусираните фондове са склонни да заемат позиции в приблизително 20-30 компании или по-малко, за разлика от много фондове, които заемат позиции доста повече от 100 компании.

Ключови заведения

• Фокусираният фонд е категория взаимен фонд, който инвестира в малък брой ценни книжа, които са свързани по някакъв начин.
• Секторен фонд например ще съхранява само акции, които са в определен отраслов сегмент и са внимателно проучени за включване.
• Фокусираните средства дават конкретна пазарна експозиция, а не широко диверсифицирано портфолио.

Разбиране на фокусираните фондове

Взаимните фондове често се продават като добър начин за диверсифициране на портфейл от инвестиции. Всъщност повечето взаимни фондове са създадени да заемат позиция в голям брой компании, с различни предварително определени тегла, спестявайки на инвеститора проблемите при избора на всяка ценна книга поотделно. Тази диверсификация позволява на инвеститора да получи достъп до премията за собствен капитал, като в същото време минимизира риска и променливостта.

Някои инвеститори обаче смятат, че диверсификацията може също така да ограничи възвръщаемостта чрез разпръскване на пари от няколко сектора или компании, не всички от които може да превъзхождат едновременно. Ако инвеститорът почувства силно, че определен сектор или индустрия ще превъзхожда скоро, той или тя може да увеличи възвръщаемостта, като концентрира инвестициите в този сектор.

Много секторни ETF имат характеристиките на фокусиран фонд.

Фокусираните средства разпределят притежанията си между ограничен брой внимателно проучени ценни книжа. Въпреки че не изпитват ползите от диверсификацията поради стратегията „търсене на качество“, фокусираните средства разчитат на научноизследователска експертиза за над средното събиране на запаси. В резултат на това възвръщаемостта е по-нестабилна. Този фонд е известен още като "недостатъчно диверсифициран фонд" или "концентриран фонд."

Пример за фокусиран фонд

Фондовият фонд на Fidelity Focus има следните основни инвестиционни стратегии:

• Обикновено инвестиране на поне 80% от активите в акции
• Обикновено се инвестира предимно в обикновени акции
• Обикновено се инвестира в 30-80 акции
• Инвестиране в местни и чуждестранни емитенти
• Инвестиране в акции или в "растеж" или в "стойностни" акции или в двете
• Използване на фундаментален анализ на фактори като финансовото състояние на всеки емитент и позицията на индустрията, както и пазарните и икономическите условия, за да изберете инвестиции

Фондовият фонд на Fidelity Focus има 10-годишна годишна възвръщаемост от 10.12%, към 30 април 2018 г., в сравнение с 9.02% за неговия бенчмарк, индексът Standard & Poor's 500. Фондовият фонд на Fidelity Focus има коефициент на брутен разход 0, 57%. Нейните 10 най-големи участия към 30 април 2018 г. бяха:

• ADOBE SYSTEMS INC
• SQUARE INC CL A
• S&P GLOBAL INC
• INTUIT INC
• UNION PACIFIC CORP
• MICROSOFT CORP
• HUMANA INC
• SCHWAB CHARLES CORP
• PAYPAL HLDGS INC
• КОРПОРАЦИЯ НА БАНКА НА АМЕРИКА

В комбинация тези десет холдинга представляват 53, 22% от общия фонд.

Сравнете инвестиционни сметки Име на доставчика Описание Разкриване на рекламодатели × Офертите, които се появяват в тази таблица, са от партньорства, от които Investopedia получава компенсация.

Свързани условия

Определение на взаимния фонд Взаимният фонд е вид инвестиционен инструмент, състоящ се от портфейл от акции, облигации или други ценни книжа, който се контролира от професионален мениджър на пари. повече Фонд Flexi-Cap Флекси фондът е вид взаимен фонд, който не е ограничен да инвестира в компании с предварително определена пазарна капитализация. повече Припокриване на фондове Припокриване на фондове е ситуация, при която инвеститор инвестира в няколко взаимни фонда с припокриващи се позиции. по-диверсифициран общ акционерен фонд Диверсифициран общ акционен фонд е взаимен фонд, който инвестира активите си в сравнително голям брой и разнообразие от обикновени акции. повече Какво е мултиасет клас? Инвестирането в многоактивен клас намалява риска, като разпределя пари в акции, облигации или други активи. повече Разнообразието и диверсификацията Диверсификацията е инвестиционен подход, по-специално стратегия за управление на риска. Следвайки тази теория, портфейл, съдържащ разнообразни активи, представлява по-малък риск и в крайна сметка дава по-висока доходност от един, който държи само няколко. повече партньорски връзки