Падащ нож
Падащ нож е разговорно понятие за бърз спад в цената или стойността на ценната книга. Терминът обикновено се използва в фрази като „не се опитвайте да хванете падащ нож“, което може да се преведе да означава „изчакайте цената да намалее, преди да го купите“. Падащият нож може бързо да отскочи - при това, което е известно като камшик, или сигурността може да загуби цялата си стойност, както в случай на фалит.
Ключови заведения
- Падащият нож се отнася до рязко падане, но няма определена величина или продължителност на капката, преди да представлява падащ нож.
- Падащият нож обикновено се използва като предупреждение да не скочите в акция или друг актив по време на спад.
- Търговците ще търгуват с рязък спад, но като цяло искат да бъдат в кратка позиция и ще използват технически индикатори, за да отчитат своите сделки.
Какво ви казва падащият нож
Терминът падащ нож предполага, че купуването на пазар с много низходящ импулс може да бъде изключително опасно - точно като да се опитате да хванете действителен падащ нож. На практика обаче има много различни точки за печалба с падащ нож. Ако бъде прекратено перфектно, търговец, който купува в дъното на низходящ тренд, може да реализира значителна печалба, докато цената се възстановява. По същия начин, трупането на къса позиция, тъй като цената пада и излизането преди възстановяване може да бъде печелившо. Освен това дори инвеститорите, които купуват и държат, могат да използват падащ нож като възможност за покупка, при условие че имат основен случай за притежание на акциите.
Въпреки това има много реален риск времето да бъде изключено и да има значителни загуби преди печалби. Толкова много търговци все още плащат устни на пословицата. Вместо да се опитват да "хванат падащия нож", търговците трябва да търсят потвърждение за промяна на тенденцията, като използват други технически индикатори и схеми на диаграмите. Пример за потвърждение може да бъде толкова просто, колкото да изчакате няколко дни възходящ импулс след падането или да погледнете индекса на относителната сила (RSI) за признаци на по-силен възход, преди да купите новата тенденция.
Как да използвате падащ нож?
Както споменахме, има начини да печелите от падащ нож. Много от подходите за търгуване са чувствителни към времето и изискват повече инструменти, отколкото просто идентифициране на акции, при което се наблюдава рязък спад. Въпреки това, за основен случай за хващане на падащ нож може да има, в зависимост от причината за падането.
Има много различни потенциални причини за появата на падащ нож, включително:
- Доклади за приходите: Фирмите, които отчитат приходите си, често са обект на променливи колебания. Ако финансовите резултати са по-ниски от очакваните, акциите могат да се превърнат в падащ нож, докато пазарът достигне равновесие.
- Икономически отчети: Основните индекси често се влияят от икономически доклади, като доклади за заетостта или срещи на FOMC. Ако тези отчети са отрицателни, запасите могат да се движат рязко по-ниски в отговор.
- Техническа повреда: Някои падащи ножове възникват поради технически, а не основни фактори. Ако защитата се развали от ключови нива на поддръжка, цената може да се покачи рязко по-ниска, преди да намери поддръжка по-долу.
- Основно влошаване: Това се случва, когато компанията, която е в основата на акциите, или лошо пропусне ключов показател за ефективност като продажби, печалби или т.н. Също така се случва, когато в медиите се установи, че фирмите правят нещо измамно или претърпяват щети.
Ако обстоятелствата, довели до падащия нож, са временни или не променят случая на инвеститор за купуване и задържане на инвеститор, тогава падащият нож може да бъде възможност за покупка. За търговците и тези с по-кратка времева рамка е трудно да се прави време за бичи сделки правилно.
Пример за падащ нож
Следващата диаграма показва пример на падащ нож и показва опасността от опит да се предвиди дъно.
Запасът се превърна в падащ нож след отклоняване от 50-дневната си подвижна средна стойност. Търговците, които се опитват да „хванат падащия нож“, може да са купили около 8, 50 долара, когато имаше кратко отдръпване от натиска на продажбата, но щяха да загубят пари, тъй като акциите се преместиха на нивото от около 6, 00 долара, преди най-накрая да отпаднат. Търговците, които чакаха потвърждение, можеха да се възползват от преминаването от $ 6, 00 на $ 10, 00 през следващия месец.
Разлика между падащ нож и шип
Падащият нож е специално рязко падане. Подобен тип търговски жаргон е шип, който се отнася до рязко движение в ценовото действие или нагоре, или надолу. На практика обаче шип най-често се свързва с движение нагоре.
Ограничения на падащ нож
Както споменахме, има много случаи, когато рязкото падане е възможност. От гледна точка на търговията много от тях изискват някаква форма на потвърждение, като индикатор за подвижна средна конвергенция (MACD), показващ положителна дивергенция. Така че падащият нож - неправилно дефинирано формиране на диаграми, всъщност не е най-важната част от търговията, която може да доведе до нарушение на подкрепата или истинска промяна.
Сравнете инвестиционни сметки Име на доставчика Описание Разкриване на рекламодатели × Офертите, които се появяват в тази таблица, са от партньорства, от които Investopedia получава компенсация.