Как инвеститорите могат да екранизират идеи за акции

Има много инвеститори, които отиват сами. Те правят свои собствени изследвания и правят сделки чрез нискотарифен брокер. Тези инвеститори трябва да бъдат поздравени за предприемаческия им дух, но проблемът е, че понякога тези смели хора не знаят откъде да започнат или по-конкретно как да проверят акциите.

За да изберат индивидуална акция, инвеститорите първо се нуждаят от добър източник на бъдещи покупки. Това е мястото, където актуалните скрининг на запасите и пазарните данни могат да се окажат доста полезни за отделния инвеститор.

Не подценявайте стойността на навременните пазарни данни

Инвеститорите се нуждаят от възможно най-много информация за случващото се на пазара. Това означава използване на различни източници за икономическа, промишлена и специфична за компанията информация. За да е ясно, инвеститорите не трябва да се задълбочават в статистиката и тънкостите на всяка индустрия по същия начин, както анализаторите от Wall Street, но трябва да разбират добре какво движи пазара.

Следователно, силно се препоръчва гледането на бизнес доклади по всички видове медийни канали, четенето на новини на финансовите уебсайтове и проследяването на настроението на инвеститорите в социалните медии. Находчивите инвеститори трябва да търсят данни и събития, които ще стимулират икономиката напред. Получаването на информация от широк напречен разрез на източници ще гарантира, че инвеститорът не получава предубеден или непълен информационен поток.

По отношение на новините, това са някои примери за типовете информация, които инвеститорите трябва да използват редовно.

Лихвени проценти

Информацията за тенденциите на лихвените проценти или вероятността от бъдещо увеличение или намаляване на лихвените проценти е изключително ценна. Не забравяйте, че ако инвеститорът може правилно да предвиди или да предвиди вероятността от бъдещи намаления на лихвените проценти и да увеличи експозицията си към местни акции, този инвеститор може да направи много пари.

Отново, това е причината да е важен навременният, обмислен анализ на икономическите новини. Бизнес телевизионните канали като CNBC, Bloomberg или Fox Business обикновено вършат добра работа не само в отчитането на новини за лихвите, но и помагат на обществеността да прецени потенциала за промяна в бъдещата политика на Фед.

Нефт и енергия

Информацията за производството на петрол от ОПЕК и запасите от вътрешни запаси е също толкова важна. Защо? Най-простият отговор е, защото нашата икономика и бъдещите перспективи за растеж зависят от способността да произвеждаме нефт на разумна цена. Това прави уравнението на предлагане / предлагане изключително важно.

Отново финансовите медии, включително The Wall Street Journal и Reuters, вършат чудесна работа не само да съобщават тази новина, но и помагат на инвеститорите да прогнозират възможни промени в предлагането.

Икономически показатели

На следващо място, помислете за броя на настроенията на потребителите, стартирането на жилищата и данните за заетостта. Тези масиви от данни, макар и предимно изоставащи показатели за икономиката, дават на инвеститорите усещането за какво мисли широката общественост и как харчат парите си. Това е важна информация, която трябва да има, защото позволява на интелигентния инвеститор да види тенденция и да прецени желанието на потребителя да харчи пари за определени артикули в близко бъдеще.

Като пример за използване на тези данни, ако настроението на потребителите е голямо, стартирането на жилища непрекъснато се увеличава и безработицата намалява, може да се приеме, че търговците на по-висок клас ще се справят по-добре. И обратно, когато всички тези индикатори са обърнати, правилното предположение би било, че търговците на дребно от по-нисък клас ще се справят по-добре.

Видовете компании, които трябва да се избягват

Номерът на правилния подбор на акции е да успеем да спечелим редица потенциални инвестиции до няколко жизнеспособни кандидати. Това може да се постигне най-добре, като се знае кои видове компании да се избягват.

Освен при необичайни обстоятелства, инвеститорите обикновено трябва да се пазят от:

Дистрибутори или търговски дружества

Тъй като тези компании не са производители, те са просто посредници, които рядко притежават уникални качества, които биха привлекли голям брой инвеститори. Плюс това, като цяло, често има по-малко бариера пред конкуренцията, когато става въпрос за дистрибутор.

Примери за такъв бизнес са производителите на препарирани животни за деца (неспециализираните играчки са добре известна стока) и дистрибуторите на потребителска електроника, които просто изпращат стоки на търговци на дребно. Тези предприятия лесно биха могли да видят, че печалбите им се свиват, ако загубят дори една голяма сметка на дребно или ако производителят намери различен дистрибутор, който да достави стоките за по-малко.

Компании с брутен марж под 20%

Най-основната причина е, че почти няма граница за грешка. Всъщност дори и най-малката пречка в бизнеса може да изпрати печалби. Обикновено стоковите предприятия и дистрибуторите имат ниски маржове. Но така правят и някои стартиращи фирми, които трябва да предлагат своите стоки и / или услуги на по-ниска цена, за да получат пазарен дял. Отново всички тези компании са по своята същност „по-рискови“.

Компании, които не се считат за "най-добри в клас"

Както вашите родители винаги са казвали: „получавате това, за което плащате“. С други думи, компаниите от второ ниво често остават компании от второ ниво, освен ако нямат потенциал един ден да се превърнат в топ куче. Как инвеститор може да каже дали една компания е "най-добрата в класа?" Коефициентът е, че той ще има най-голяма пазарна капитализация в бизнеса, най-голямо присъствие по отношение на географски отпечатък и ще е тенденция да бъде „определящ тенденцията“ в индустрията (по отношение на цена, технология и предлагане на продукти), в която работи, Walmart, Apple и Amazon са добри примери за такива компании.

Фирми, които са тънко търгувани

Тънко търгуваните означава, че тези компании обикновено търгуват по-малко от 100 000 акции на ден. Пазарът или „разпространението“ за тези видове акции често е изключително променлив. Всъщност инвеститорите имат достатъчно, за да се справят, когато става дума за анализ на основите. Рязките колебания в търсенето и предлагането и потенциалното въздействие върху цената на акциите е твърде трудно да се прецени, дори за опитен инвеститор.

Компании, които наскоро обявиха значителна придобивка

Компаниите, които поемат големи придобивания, често завършват с отчитане на големи, непредвидени разходи, които могат да поставят голям амортисьор в близкосрочните приходи. Отново, макар че подобна сделка би могла да представлява огромна възможност, потенциалът за намаление твърде често се пренебрегва.

Manhattan Bagels е страхотен пример за това. В края на деветдесетте години национално известната геврекова верига купи един от най-големите си съперници на Западното крайбрежие. Но се оказва, че има счетоводни проблеми и магазините, които компанията купи, не се оказаха толкова печеливши, колкото първоначално се надяваха (или инвеститорите). Тъй като придобиването беше толкова огромно, Манхатън Бейгълс не успя да овладее проблемите и в крайна сметка беше принуден да подаде искане за защита от фалит.

Идентифициране на успешни компании

Има редица характеристики, които успешните компании са склонни да имат:

Ускорени продажби и растеж на печалбата

Потърсете компании, които отглеждат най-горните и долните си линии над 15 процента. Защо този праг? Това е така, защото това е еталонът, който много институции търсят преди да влязат в запас.

Разбира се, имайте предвид, че компаниите, които растат с по-бързи темпове, често имат проблеми с поддържането на растежа си след няколко години и е по-вероятно да разочароват инвеститорите. В идеалния случай диапазонът между 15 и 25 процента е най-желаният.

Високи нива на вътрешно купуване

Купуването на вътрешна информация е чудесен показател, че една компания може да бъде подценена. Защо? Защото докато някои висши мениджъри могат да купуват акции просто, за да демонстрират вярата си в компанията, лъвският дял купува дружествени акции само по една причина - да печелят пари.

Потърсете специално компаниите, в които няколко вътрешни лица купуват на или близо до текущата пазарна цена. Страхотен източник за вътрешни данни е SEC. Други неправителствени източници обаче предлагат добри данни по този въпрос, включително Finviz и Morningstar.

Фирми, показващи солидна диаграма

Въпреки че техническият анализ не трябва да бъде основен фактор в процеса на избор на акции, той все пак има своята роля. В идеалния случай инвеститорите трябва да търсят компания, която непрекъснато напредва в цените при по-голям обем. Защо? Защото запасите, които напредват при увеличаване на обема, са натрупвани. С други думи, в запасите има широка динамика, която вероятно ще продължи да го извежда на нови нива. Представете траекторията на излитане на самолет - това е, което търсите!

Освен това може да искате да потърсите акции, които правят нови максимуми. Често компаниите, които пробиват (или вече са пробили) нивата на техническа устойчивост, напоследък преживяват някакво положително фундаментално подобрение, което привлича вниманието към акциите.

Купете това, което знаете

Легендарният инвеститор Питър Линч се прочу, като каза, че всички инвеститори трябва да използват или да са много запознати с продуктите / компаниите, в които инвестират. Въпреки че това може да звучи като здрав разум, много инвеститори са склонни да игнорират този вечен съвет.

Какво е предимството да купиш това, което знаеш?

Инвеститорите с интимни познания за продуктите и компаниите, които купуват, могат по-добре да разберат потенциала им за растеж. Между другото, също така им е по-лесно да предвидят бъдещи продажби и ръст на печалбата и / или да сравнят предлаганите от тях продукти с тези на други участници в индустрията.

Внимавайте за това във финансовите отчети

Инвеститорите винаги трябва да преглеждат основните финансови отчети (отчет за доходите, отчет за паричните потоци и баланс) на компаниите, в които инвестират.

По-конкретно, инвеститорите трябва да търсят за:

Фирми с инвентаризация на растежа в близост до растеж на приходите

Компаниите, чиито запаси растат с по-бързи темпове от продажбите им, е по-вероятно да бъдат хванати с остарял инвентар на по-късна дата, ако растежът на продажбите внезапно се забави.

Компании с растеж на вземанията в близост до растеж на продажбите

Компаниите, чиито вземания нарастват с по-бърз клип от продажбите, може да имат проблеми с събирането на дългове.

Материални течни активи

Компаниите с голямо количество пари и други материални (твърди, ликвидни) активи обикновено са по-солидни от тези, които не го правят. Голяма сума пари и други ликвидни активи ще осигурят на компанията средства за изплащане на краткосрочните си дългове и обслужване на дългосрочните си бележки дори в трудни моменти.

Долния ред

Знанието как да се скринират акциите и по-конкретно какво да се търси е голяма битка за повечето инвеститори, които го правят сами. Горният коментар трябва да служи като отправна точка за предприемаческите инвеститори. Ако поемете инициативата, ще придобиете представа и ще изострите уменията си, докато вървите напред.