Актуарна оценка

Какво е актюерска оценка

Актюерската оценка е вид оценка на активите на пенсионния фонд спрямо пасивите, като се използва инвестиционно, икономическо и демографско предположение за модела за определяне на състоянието на финансиране на пенсионния план. Предположенията се основават на комбинация от статистически изследвания и опитни преценки. Тъй като предположенията често се получават от дългосрочни данни, необичайните краткосрочни условия или непредвидени тенденции понякога могат да причинят отклонения от прогнозите.

НАРУШЕНИЕ НАДОЛУЧНО Актюерско оценяване

Много променливи влизат в актюерски модел за оценка. От страна на активите, актюерът трябва да направи предположение за процента на вноски на работодателя и темповете на растеж на инвестициите за портфейла от акции и облигации (активи от ниво 1 и 2) и други активи (неликвидно ниво от тип 3). Изчисляването на задълженията за плащане е много по-сложно. Актюерът трябва да прави предположения относно, но не само, дисконтовата ставка, ставките на вноските на служителите, темповете на растеж на заплатите, инфлацията, процента на смъртност, възрастта за пенсиониране на услугите, възрастта за пенсиониране с увреждания и лихвите по сметките на членовете. Ако всички дългосрочни предположения са разумни, тогава може да се получи реалистично съотношение на финансиране (или финансиране). Коефициентът на финансиране се равнява на активи над пасиви със съотношение над 1, 00 или 100%, което показва, че пенсионните активи са достатъчни за покриване на пасиви.

Актюерските оценки се извършват както в частния, така и в публичния сектор. US Steel обяви в годишното си подаване за 2016 г., че коефициентът му на финансиране към 31 декември 2016 г. е 0, 88, или 88% (активите на плана от 5, 48 милиарда долара, разделени на задължения от 6, 21 милиарда долара). Компанията нямаше достатъчно активи на плана, за да изпълни тези задължения.

Някои щати са в трудна форма, което се дължи най-вече на рязко по-големи задължения за заплащане на работниците. (Минали преговори с държавни служители доведоха до по-големи гаранции за изплащане на пенсии.) Данните за 2016 г. от публикуваните от държавата Обширни годишни финансови отчети (CAFR) и съставени от Bloomberg LP показват, че средното съотношение на финансиране за щатите в САЩ е било едва 71% към тази година. Ню Джърси имаше най-лошото съотношение приблизително 31%, докато Уисконсин беше единственият щат на 100%.

Сравнете инвестиционни сметки Име на доставчика Описание Разкриване на рекламодатели × Офертите, които се появяват в тази таблица, са от партньорства, от които Investopedia получава компенсация.

Свързани условия

Актуарни печалби или загуби Актюерските печалби или загуби се отнасят до корекции, направени в предположенията, използвани за оценка на задълженията на пенсионния план с дефинирани доходи на корпорацията. повече Определение на пенсионния план Пенсионният план е план за пенсиониране, който изисква работодателят да прави вноски в обем от средства, заделени за бъдеща полза на работника. повече Определение на предвидените обезщетения (PBO) Определение Задължение за прогнозирани обезщетения (PBO) е актюерско измерване на това, което на дружеството ще трябва в момента да покрие бъдещите пенсионни задължения. още Поколение X - Gen X Поколение X е поколението на американците, родени между средата на 60-те и началото на 80-те години, след Бейби бумерите и преди Милениалите. повече Определение на управляваната сметка Тъй като управлявания акаунт е персонализиран според нуждите на отделния инвеститор и осигурява пряка собственост върху ценни книжа, той предлага няколко предимства пред взаимен фонд. Управляваните сметки обаче може да не са подходящи за всеки инвеститор. още Милениали: Финанси, инвестиране и пенсиониране Научете основите на това, което хилядолетие трябва да знаете за финансите, инвестирането и пенсионирането. повече партньорски връзки