3 благородни метала ETFs за хеджиране на средносрочна лудост
Американците се насочват към урните, за да гласуват на междинните избори във вторник, като демократите се очаква да спечелят Камарата на представителите, докато републиканците се очаква да останат под контрол над Сената. Много коментатори смятат, че междинните избори са ефективно референдум за президента Доналд Тръмп, чиито две години на поста показват колко политически разделена е нацията.
Изготвянето и приемането на политика вероятно ще стане все по-трудно, ако има разделен Конгрес. Политическа безизходица и несигурност по отношение на противоречивите политики като допълнителни фискални стимули - като по-нататъшно намаляване на данъците - могат да доведат до "рискова" пазарна среда. Тези условия могат да засилят търсенето на по-безопасни активи като благородни метали, тъй като инвеститорите търсят защитен хедж.
Инвеститорите и търговците, които искат да се позиционират за „рискови“ пазарни условия, трябва да проучат тези три фонда, търгувани с борса за ценни метали (ETFs). Нека разгледаме по-подробно всеки фонд и да намерим подходящи входни точки.
Стандартни физически платинени акции на Aberdeen ETF (PPLT)
Стартиран през 2010 г., Aberdeen Standard Physical Platinum Shares ETF се стреми да проследи платинената спот цена чрез платинени кюлчета, проведени в Лондон и Цюрих. Фондът е подходящ за инвеститорите, които искат рентабилен начин да получат платинова експозиция с минимален кредитен риск. Към 6 ноември 2018 г. PPLT има годишна (YTD) възвръщаемост от -9.19%, но фондът е върнал приблизително 3% през последния месец. PPLT начислява 0.6% такса за управление - удвоява средната категория.
Фондът е прекарал по-голямата част от 2018 г. в тенденция по-ниско. Между юли и октомври графиката на ETF формира обратен модел на главата и раменете (H&S), което предполага, че е налице значително дъно. В началото на ноември цената на PPLT се провали над низходяща линия, която датира от края на февруари, в друг знак, че биковете поемат контрол. Тези, които желаят да закупят, трябва да потърсят пренасочване към нивото от 80 долара, където цената трябва да намери подкрепа от низходящия тренд и деколтето на модела H&S.
Стандартни физически паладиеви акции на Aberdeen ETF (PALL)
Стандартната физическа паладиева акция на Aberdeen, създадена също през 2010 г., има за цел да проследи ефективността на цената на паладиевата спот с помощта на палидийни кюлчета, съхранявани в Лондон и Цюрих. Фондът има среден дневен обем на търговия (ADTV) от 1, 4 милиона долара и 0, 17% среден дневен спред, което прави инструмента подходящ както за суинг търговци, така и за инвеститори. PALL има разход от 0, 6% - същият като PPLT. ETF е върнал 15, 5% през последните три месеца и 1, 01% YTD към 6 ноември 2018 г.
PALL се търгува в низходящ канал между декември 2017 г. и август 2018 г., преди да пробие нагоре и да достигне височина от YTD от $ 108, 79 на 23 октомври. Помислете за закупуването на фонда между $ 102 и $ 104 - тази област в диаграмата намира подкрепа за хоризонтална линия от януари и до Октомврийска ценова акция. 50-дневната проста подвижна средна стойност (SMA) също наскоро премина над 200-дневната SMA, потвърждавайки възходящия импулс.
Invesco DB скъпоценни метали ETF (DBP)
Формиран през 2007 г., Invesco DB Precious Metals ETF цели да осигури подобна възвръщаемост на индекса на скъпоценните метали DBIQ Optimum Yield. Проследеният индекс на фонда представлява стойността на различни фючърсни договори за злато и сребро. Той отделя 80% от портфейла си за злато и 20% за сребро. Ръководителите на ETF избират договори, които са близки до спот цената, за да сведат до минимум замърсяването. DBP е върнал 1, 1% през последния месец, докато е върнал -9, 51% YTD към 6 ноември 2018 г. С 0, 75% такса за управление ETF е най-скъпият фонд от трите обсъждани. Доходът от дивидент от 0, 13% обаче помага частично да компенсира разходите.
Графиката на фонда е образувала двойно дъно за период от три месеца между август и октомври. Въпреки няколко прекъсвания през последния месец, цената на DBP успя да остане над 50-дневната SMA. Инвеститорите трябва да гледат да влязат на този пазар на ниво от 35 долара, където цената трябва да намери подкрепа от деколтето с двойно дъно и 50-дневната SMA.