Какво е презастраховане?

Презастраховането възниква, когато множество застрахователни компании споделят риск, купувайки застрахователни полици от други застрахователи, за да ограничат собствената си обща загуба в случай на бедствие. Описана като „застраховка за застрахователни компании“ от Американската асоциация за презастраховане, идеята е, че никоя застрахователна компания няма прекалено много излагане на особено голямо събитие или бедствие.

Ключови заведения

• Презастраховането възниква, когато множество застрахователни компании споделят риск, купувайки застрахователни полици от други застрахователи, за да ограничат собствената си обща загуба в случай на бедствие.
• Разпространявайки риск, застрахователната компания поема клиенти, чието покритие би било твърде голямо бреме, за да може самостоятелната застрахователна компания да се справи сама.
• Премиите, изплащани от застрахования, обикновено се споделят от всички участващи застрахователни компании.
• Американските разпоредби изискват презастрахователите да бъдат финансово платежоспособни, така че да могат да изпълнят задълженията си към цесинг застрахователи.

Началото на презастраховането

Американската асоциация за презастраховане заявява, че корените на презастраховането могат да бъдат проследени до XIV век, когато тя е била използвана за морска и пожарна застраховка. Оттогава тя нарасна, за да обхване всички аспекти на съвременния застрахователен пазар. Има компании, които са специализирани в продажбата на презастраховане в Съединените щати, има презастрахователни отдели в първичните застрахователни компании в САЩ и има презастрахователи извън САЩ, които не са лицензирани в Съединените щати. Цединг купува презастраховане директно от презастраховател или чрез брокер или презастрахователен посредник.

Как работи презастраховането

Разпространявайки риск, отделна застрахователна компания може да поеме клиенти, чието покритие би било твърде голямо бреме, за да може самостоятелната застрахователна компания да се справи сама. При презастраховане премията, платена от застрахования, обикновено се споделя от всички участващи застрахователни компании.

Ако едно дружество поеме риска самостоятелно, цената може да фалира или финансово да съсипе застрахователното дружество и евентуално да не покрие загубата за първоначалната компания, която е платила застрахователната премия.

Например, помислете за масивен ураган, който прави сушата във Флорида и причинява щети за милиарди долари. Ако една компания продаде всички застраховки на собствениците на жилища, вероятността тя да може да покрие загубите би била малко вероятна. Вместо това застрахователното дружество на дребно разпространява части от покритието на други застрахователни компании (презастраховане), като по този начин разпределя разходите за риск сред много застрахователни компании.

Застрахователите закупуват презастраховане по четири причини: За да ограничат отговорността върху конкретен риск, да стабилизират опита за загуба, да защитят себе си и застрахования от катастрофи и да увеличат капацитета си. Но презастраховането може да помогне на компания, като предостави следното:

1. Прехвърляне на риск: Компаниите могат да споделят или прехвърлят конкретни рискове с други компании.
2. Арбитраж: Допълнителни печалби могат да бъдат спечелени чрез закупуване на застраховки на друго място за по-малко от премията, която компанията събира от притежателите на полици.
3. Управление на капитала: Компаниите могат да избягват да поемат големи загуби чрез преминаване на риск; това освобождава допълнителен капитал.
4. Маржове на платежоспособност: Закупуването на застраховка за излишък на облекчения позволява на компаниите да приемат нови клиенти и да избегнат необходимостта от набиране на допълнителен капитал.
5. Експерт: Експертизата на друг застраховател може да помогне на компанията да получи по-висок рейтинг и премия.

Регламент за презастраховане

Презастрахователите в САЩ се регулират за всяка държава. Регламентите са предназначени да гарантират платежоспособност, правилно пазарно поведение, справедливи условия на договора, цени и да осигурят защита на потребителите. По-конкретно, регулациите изискват презастрахователят да бъде финансово платежоспособен, така че да може да изпълни задълженията си към застрахователите, преотстъпващи се.

Съветник Insight

Peter J. Creedon, CFP®, ChFC®, CLU®
Съветници на Crystal Brook, Ню Йорк, Ню Йорк

Презастраховането е начин, по който компанията намалява риска или излагането на нежелани събития. Идеята е, че никоя застрахователна компания не е изложена твърде много на конкретно голямо събитие / бедствие. Ако едно дружество поеме риска самостоятелно, разходите ще фалират или финансово съсипят застрахователното дружество и евентуално не покриват загубата за първоначалната компания, която е платила застрахователната премия.

Като пример, голям ураган прави сушата във Флорида и причинява щети за милиарди долари. Ако една компания беше продала всички застраховки на собствениците на жилища, шансът да покрие загубите би бил малко вероятно. Вместо това застрахователното дружество на дребно разпространява части от покритието на други застрахователни компании (презастраховане), като по този начин разпределя разходите за риск върху много застрахователни компании.