Лоша банка
Лоша банка е тази, създадена да купува лошите заеми и други неликвидни участия на друга финансова институция. Предприятието, притежаващо значителни недобросъвестни активи, ще продаде тези участия на лошата банка на пазарна цена. Прехвърляйки такива активи на лошата банка, първоначалната институция може да изчисти баланса си, въпреки че все още ще бъде принудена да предприема отписвания.
Лошата банкова структура може също да поеме рисковите активи на група финансови институции, вместо на една банка.
Губещи и победители на лоши банки
Докато акционерите и облигационерите обикновено изгубват пари от това решение, вложителите обикновено не го правят. Банките, които стават неплатежоспособни в резултат на процеса, могат да бъдат рекапитализирани, национализирани или ликвидирани. Ако те не станат неплатежоспособни, е възможно мениджърите на лоша банка да се съсредоточат изключително върху увеличаване на стойността на новопридобитите високорискови активи.
Критици на лоши банкови решения
Някои критикуват създаването на лоши банки, подчертавайки как, ако държавите поемат необслужвани кредити, това насърчава банките да поемат ненужни рискове, което води до морален риск.
McKinsey очерта четири основни модела за лоши банки през 2009 г. Те включват:
- Балансова гаранция (често държавна гаранция), която банката използва, за да защити част от портфейла си срещу загуби
- Субект със специално предназначение (SPE), при който банката прехвърля лошите си активи на друга организация (отново обикновено е подкрепена от правителството)
- По-прозрачно вътрешно преструктуриране, при което банката създава отделно звено, което да държи лошите активи (решение, което не е в състояние напълно да изолира банката от риск)
- Лош банков спиноф, при който банката създава нова, независима банка, която да държи лошите активи, като напълно изолира първоначалното предприятие от специфичния риск
Примери за лоши банкови структури
Добре известен пример за лоша банка беше Националната банка Грант Стрийт. Тази институция е създадена през 1988 г., за да приюти лошите активи на Mellon Bank.
Финансовата криза от 2008 г. съживи интереса към лошото банково решение, тъй като мениджърите в някои от най-големите институции в света обмисляха да разделят своите несъстоятелни активи.
Председателят на Федералната резервна банка Бен Бернанке предложи идеята да се използва лоша банка, управлявана от правителството, в рецесията, след краха на ипотечните кредити. Целта на това би било да се изчистят частните банки с високи нива на проблемни активи и да им се даде възможност да започнат да отпускат кредити още веднъж. Алтернативна стратегия, която ФЕД смяташе, беше гарантиран застрахователен план. Това би запазило токсичните активи в банковите книги, но елиминира риска на банките, вместо да ги прехвърли на данъкоплатците.
Извън САЩ през 2009 г. Република Ирландия образува лоша банка - Националната агенция за управление на активи в отговор на финансовата криза на нацията.