Какви ценни книжа трябва да купува инвеститор, който не излага на риск?

Въпреки че повечето инвеститори са съсредоточени върху възможностите за инвестиции с висока степен на възвръщаемост, някои хора са по-загрижени за нивото на риска, присъщ на специфичните инвестиционни разпределения. Инвеститорите, които не са рискови, са по-склонни да избират инвестицията, която представлява по-ниска степен на риск, ако им се предоставят два варианта за инвестиция с подобна очаквана възвръщаемост. Запазването на капитала и генерирането на доходи са общи инвестиционни цели за инвеститорите, които не излагат на риск, което оставя някои високорискови инвестиции извън картината. Съществуват обаче редица инвестиции с по-нисък риск, подходящи за лица, които не страдат от риск, включително традиционни банкови сметки, държавни ценни книжа, корпоративни и общински облигации и предпочитани акции.

Банкови продукти

Сметките за спестявания и паричния пазар предлагат на инвеститорите стабилна възвръщаемост, която е гарантирана от финансовата институция. Балансите, държани в рамките на тези сметки, също са федерално застраховани до определен лимит от Федералната корпорация за гарантиране на влоговете, или FDIC, или от Националната администрация на кредитния съюз. По същия начин депозитните сертификати (CD), предлагани чрез банки или кредитни съюзи, предоставят на инвеститорите заявена норма на възвръщаемост за определен период от време, а също така предлагат застраховка на салдото. Въпреки че тези опции за инвестиция имат лихвен риск, те не носят инвестиционен риск.

ДЦК

Инвеститорите, обезпокояващи риска, също имат опции в държавни ценни книжа, включително ценни книжа, защитени от инфлацията на касата, или TIPS, и други държавни облигации. СЪВЕТИТЕ предоставят на хората възможността да купуват облигация със сравнително нисък лихвен процент в сравнение с банковите продукти, но е свързана директно с инфлационните проценти. Това води до увеличаване на стойността на облигацията при повишаване на инфлацията. Други държавни облигации се предлагат в широк диапазон от падежи и лихвени проценти, свързани с продължителността на държанието на облигацията. Както TIPS, така и другите държавни облигации са подкрепени от пълната вяра и кредит на правителството на САЩ, премахвайки пазарния риск за тези инвестиционни възможности.

Корпоративни и общински облигации

Корпоративните и общинските облигации имат по-голям риск от неизпълнение от държавни ценни книжа или банкови продукти, но те също са жизнеспособни опции за инвеститори, които не излагат на риск. Корпоративните облигации са дългови инструменти, емитирани от утвърдени компании, които изплащат изплатен дивидент на инвеститорите, които закупуват облигацията. Притежателите на облигации са на първо място зад кредиторите, ако корпорацията изпадне в неизпълнение или стане неплатежоспособна, което прави инвестицията по-безопасна от обикновените акции. По подобен начин общинската облигация е дългов инструмент, емитиран от общини като държавни или местни власти, който изплаща постоянен дивидент на притежателите на облигации. Обикновено този вариант на инвестиция е по-безопасен от емисия на корпоративни облигации поради финансовата стабилност и кредита на общината. Общинските облигации също са освободени от данъчното облагане на държавата и федералните данъци, което прави реалната им норма на възвръщаемост по-висока от подобни инвестиционни възможности.

Предпочитани запаси

Инвеститорите, обезпокояващи риска, имат възможност за инвестиране в собствен капитал в предпочитани акции. Компаниите издават привилегировани акции на физически лица и в замяна на инвестиции предоставят собствен капитал и притежание на дълг в емитиращата компания. Инвеститорите в привилегировани акции имат полза от изплатени дивиденти за всеки период и потенциала да получат увеличение на капитала, ако стойността на акцията се увеличи. Дивидентите се изплащат на предпочитани акционери пред обикновените акционери, а предпочитаните акционери също са над обикновените акционери в йерархията на кредиторите, ако дружеството обяви фалит.