Посочена годишна спрямо ефективна годишна възвръщаемост: каква е разликата?

По същество ефективната годишна доходност отчита за съставяне в рамките на една година, докато декларираната годишна доходност не.

Ключови заведения

• Посочената годишна доходност не отчита ефекта от вътрешногодишната сложна лихва.
• Ефективни годишни сметки за възвръщаемост за вътрешногодишно събиране на лихви,
• Банките показват, който процент на кредита изглежда по-благоприятен според финансовия продукт, който продават.

Заявена годишна възвръщаемост

Посочената годишна доходност е простата годишна доходност, която банката ви дава по заем. Този лихвен процент не взема предвид ефекта на сложната лихва.

Ефективна годишна възвръщаемост

Ефективната годишна възвръщаемост е ключов инструмент за оценка на истинската възвръщаемост на инвестицията или истинската лихва по заем. Ефективната годишна възвръщаемост често се използва за намиране на най-добрите финансови стратегии за хора или организации.

Ключови разлики

Разликата между тези две мерки се илюстрира най-добре с пример. Да предположим, че посоченият годишен лихвен процент по спестовна сметка е 10%, а вие вложите 1000 долара в тази спестовна сметка. След една година парите ви ще нараснат до 1100 долара. Но ако акаунтът разполага с тримесечна характеристика на смесите, вашата ефективна възвръщаемост ще бъде по-висока от 10%. След първото тримесечие или първите три месеца спестяванията ви ще нараснат до 1, 025 долара. Тогава, през второто тримесечие, ефектът от съставянето ще стане очевиден. Ще получите още 25 долара лихва върху първоначалните 1000 долара, но също така ще получите допълнителни 0, 63 долара от 25 долара, които са платени след първото тримесечие.

С други думи, лихвата, спечелена през всяко тримесечие, ще увеличи лихвата, спечелена през следващите тримесечия. До края на годината, силата на тримесечните състави ще ви даде общо 1, 103, 80 долара. Така че, въпреки че заявеният годишен лихвен процент е 10%, поради тримесечно комбиниране, ефективната норма на възвръщаемост е 10, 38%.

Тази разлика от 0, 38% може да изглежда незначителна, но може да бъде огромна, когато се занимавате с големи числа: 0, 38% от 100 000 долара са 380 долара. Друго нещо, което трябва да се вземе предвид, е, че смесването не е задължително да се извършва тримесечно или само четири пъти в годината, както се прави в горния пример. Има сметки, които се съчетават месечно и дори някои, които се състоят ежедневно. Както показва нашия пример, честотата, с която се плащат лихви, ще окаже влияние върху ефективната норма на възвръщаемост.

Специални съображения

Когато банките начисляват лихва, заявеният лихвен процент се използва вместо ефективния годишен лихвен процент, за да накара потребителите да повярват, че плащат по-нисък лихвен процент. Например, за заем при заявен лихвен процент от 30%, сложен месечно, ефективният годишен лихвен процент ще бъде 34, 48%. При такива сценарии банките обикновено рекламират заявения лихвен процент вместо ефективния лихвен процент.

За лихвата, която банка плаща по депозитна сметка, се рекламира ефективният годишен курс, защото изглежда по-привлекателен. Например, за депозит при декларирана лихва от 10% месечно, ефективният годишен лихвен процент ще бъде 10, 47%. Банките ще рекламират ефективния годишен лихвен процент от 10.47%, а не заявения лихвен процент от 10%.

По същество те показват процента, който изглежда по-благоприятен.