Проформа
Pro forma е латинско понятие, което означава „в името на формата“ или „като въпрос на форма“. В света на счетоводството и инвестирането, pro forma се отнася до метод, чрез който фирмите изчисляват финансови резултати, като използват определени прогнози или предположения, като проформа финансови отчети.
Проформата за доходите обикновено е финансов отчет, който използва метода за изчисляване на проформа, често предназначен да привлече вниманието на потенциалните инвеститори към конкретни цифри, когато една компания издава обявяване на печалбата. Компаниите също могат да проектират тези проформа отчети, за да оценят потенциалната стойност на печалбата от предложена промяна в бизнеса, като например придобиване или сливане.
Ключови заведения
- Проформата може да бъде издадена на обществеността, за да се подчертаят определени позиции за потенциалните инвеститори, или те могат да бъдат използвани от ръководството за бизнес решения.
- Проформа финансовите игнорират ефектите на еднократни или необичайни позиции и следователно не се представят в съответствие с общоприетите счетоводни принципи (GAAP).
- Проформалните финансови резултати трябва да използват възможно най-консервативните прогнози за приходите и разходите, за да не заблудят инвеститорите.
- SEC регулира публично търгуваните дружества и поясни, че е незаконно и наказуемо по закон да заблуждава инвеститорите с проформа финанси.
Проформа
Разбиране на Pro Forma
Инвеститорите трябва да знаят, че в предварителните финансови отчети на дружеството могат да се съдържат цифри или изчисления, които не са в съответствие с общоприетите счетоводни принципи (GAAP). Понякога фигурите на проформа се различават значително от тези, генерирани в рамките на GAAP, тъй като резултатите от проформата ще коригират номерата на GAAP, за да подчертаят важни аспекти от работата на компанията.
Във финансовото счетоводство проформа се отнася до отчет за приходите на компанията, който изключва необичайни или нерецидивиращи транзакции. Изключените разходи могат да включват намаляващи стойности на инвестициите, разходи за преструктуриране и корекции, направени в баланса на компанията, които коригират счетоводни грешки от предходни години.
В управленското счетоводство счетоводителите изготвят финансови отчети, изготвени по метода на проформа преди планирана транзакция, като например придобиване, сливане, промяна в капиталовата структура или нова капиталова инвестиция. Тези модели прогнозират очаквания резултат от предложената транзакция с акцент върху прогнозните нетни приходи, парични потоци и данъци. След това мениджърите са в състояние да вземат бизнес решения въз основа на потенциалните ползи и разходи.
Пример за Pro Forma
Днес има няколко места, където можете да намерите шаблон на шаблон за генериране на проформа финансов отчет, като отчета за доходите, включително електронни таблици на Excel, които автоматично ще се попълнят и изчислят правилните записи въз основа на вашите данни. Все пак може да искате да знаете как да създадете на ръка проформа отчет за доходите.
- Стъпка 1: Изчислете прогнозните прогнози за приходите за вашия бизнес (това се нарича проформа прогнозиране). Използвайте реалистични пазарни предположения, а не само числа, които карат вас или вашите инвеститори да се чувствате оптимистично. Направете проучване и говорете с експерти и счетоводители, за да определите какъв е нормалният годишен поток от приходи, както и предположенията за натрупване на активи. Вашите оценки трябва да бъдат консервативни.
- Стъпка 2: Преценете общите си задължения и разходи. Вашите задължения включват заеми и кредитни линии. Вашите разходи ще включват артикули като разходи за лизинг, комунални услуги, заплащане на служители, застраховка, лицензи, разрешителни, материали, данъци и т.н. Поставете много внимателно във всеки разход и поддържайте реалистичните си прогнози.
- Стъпка 3: За да създадете първата част от вашата проформа, ще използвате прогнозите за приходите от стъпка 1 и общите разходи, намерени в стъпка 2. Тази част от отчета за проформа ще проектира бъдещия ви нетен доход (NI).
- Стъпка 4: Оценка на паричните потоци. Тази част от проформата ще идентифицира нетния ефект върху паричните средства, ако предложената бизнес промяна бъде приложена. Паричният поток се различава от нетния доход, тъй като при счетоводството по текущо начисляване определени приходи и разходи се признават преди или след промените в пари.
Като пример за проформа отчет за доходите, ето изображение на неразрешен съкратен и консолидиран отчет за приходите на Tesla, Inc. (NASDAQ: TSLA) за годината, приключила на 31 декември 2016 г.
История на Pro Forma
Финансовите финанси в Съединените щати процъфтяват в края на 90-те години около dot-com компании, които използват метода, за да направят загуби като печалби или, като минимум, да разкрият много по-големи печалби, отколкото е посочено чрез счетоводните методи на GAAP в САЩ. Комисията за ценни книжа и борси на САЩ (SEC) отговори категорично, че публично търгуваните компании в страната отчитат и публикуват финансови резултати, базирани на GAAP в САЩ. SEC също така изясни, че смята да използва резултатите от формата, за да погрешно обясни резултатите, базирани на GAAP, и да заблуди инвеститорите, измамни и наказуеми по закон.
Сравнете инвестиционни сметки Име на доставчика Описание Разкриване на рекламодатели × Офертите, които се появяват в тази таблица, са от партньорства, от които Investopedia получава компенсация.