Как AI оформя консултативния пейзаж

В индустриите изкуственият интелект (AI) се превърна в нещо повече от просто мъдрост. Неговата предпоставка - че машините могат да бъдат програмирани да мислят и да действат почти като хората, да учат непрекъснато и да използват това знание за решаване на все по-сложни проблеми - вече е доказано и технологията е на път да се възприеме.

Въпреки че много компании бавно възприемат технологията, което отчасти се дължи на високите разходи за внедряване, AI и задълбоченото обучение бързо се появяват в индустрията за финансови услуги. Финансовите съветници и АРВ, които вече са били засегнати от промените в индустрията, са изложени на голям риск да бъдат изоставени, ако се откажат от тази нова иновация.

Ключови заведения

• Технологиите винаги са били възприети от финансовия сектор, от оригиналната лента за отчитане до търговски и електронни пазари, базирани на екрани.
• Сега изкуственият интелект (AI) е на върха на финансовите услуги, с машини, които могат да „учат“ и да се адаптират самостоятелно.
• По-голямата част от използвания AI сега е сред професионалистите на Уолстрийт, но отрасловите анализатори прогнозират, че скоро той ще си проправи път към финансовото пространство за финансови консултации.
• Помощ при поддръжка на клиенти, бек-офис и други клиентски услуги е мястото, където AI изглежда най-вероятно помага, докато автоматизираните платформи за търговия като robo-съветници са склонни да използват по стандартните инвестиционни модели, а не AI.

Възходът на търговския робот

С над 250 милиарда щатски долара, които в момента се управляват в САЩ, различни проучвания в индустрията прогнозират, че сумата, управлявана от роботи-съветници, ще продължи да расте с резки темпове. В един момент мнозина дори прогнозираха, че роботите на услугите драстично ще намалят или премахнат нуждата от традиционни съветници.

Ясно е, че смъртта на човешкия финансов съветник е силно завишена. Въпреки че робо-съветите са нарушили индустрията за съвети, той в никакъв случай не е заменил хората. Всъщност технологията като цяло служи за подобряване на предоставянето на съвети.

Вземете например предложенията на Vanguard, услугите на персонален съветник на Vanguard. Платформата на Vanguard е комбинация от роботизирана технология и човешки съвети и има голям успех по отношение на тегленето на активи. А Pioneer-Pioneer Betterment вече предлага опции, при които клиентите могат да взаимодействат с човешки съветник, както и платформа, която позволява на човешките съветници да използват платформата на Betterment за собствените си клиенти.

Досега роботите-съветници не използват цяла част от ИИ при прилагането им. Всъщност по-голямата част от тях просто автоматизират стратегии за портфолио, които се вписват в някаква версия на съвременната теория на портфейла (MPT) и изграждат оптимизирани пасивни индексирани портфейли. След това те непрекъснато сканират и балансират клиентски портфейли, но инвестиционната стратегия не е информирана от някакъв вид машинно обучение. Все пак тези компании търсят начини да използват AI за подобряване на MPT чрез стратегии като интелигентно бета инвестиране.

Там, където AI е по-разпространен, е на Уолстрийт, където професионалните търговски бюра са го използвали, за да моделират икономиката и пазара и да прогнозират какво ще се случи в близко бъдеще. Високочестотните бюра за търговия (HFT) също използват AI, за да измислят нови и нови стратегии за търговия, които работят в мащаба на милисекунди. Когато търговците използват AI в своите HFT алгоритми, системите за търговия се адаптират самостоятелно към променящите се пазарни условия, които се случват под нивото на човешкото възприятие и често време нито търговците, които ги използват, нито софтуерните инженери, които са изградили тези ботове, всъщност не знаят какво става под капака или защо HFT алго прави това, което прави!

AI за обикновени инвеститори

Ако не сте търговец на Уолстрийт, все още можете да намерите начини да се възползвате от предполагаемите предимства на изкуствения интелект при избора на акции или определянето на времето на пазара - но това няма да бъде намерено чрез повечето роботи. Вместо това се появиха няколко борсово търгувани фонда (ETFs), които използват професионални AI техники и след това позволяват на обикновените инвеститори да купуват в тази стратегия чрез акции в своя ETF.

Няколко ETF инвестират в AI сектора (компании, участващи в разработването или използването на AI), но не използват AI в процеса на подбор на портфейла си. Внимавайте да отбележите коя стратегия използва ETF преди да купите.

"Изкуствени ETFs" са интелигентни ETF, които се избират и управляват от компютърни програми, които следват зададените правила и анализират средства, за да намерят най-добрите изпълнители в рамките на ограниченията на дадените правила. От 2017 г. започват няколко различни изкуствени интелигентни ETF и те се справят добре срещу останалата част от фондовия пазар. Големият брой запаси, които те са в състояние да анализират, им дава предимство пред традиционно управляваните интелигентни ETFs.

Един пример е "AI Powered ETF" (NASDAQ: AIEQ). От проспекта на фонда се посочва: „AIEQ използва изкуствен интелект за анализиране и идентифициране на американските акции, за които се смята, че имат най-голяма вероятност за увеличаване на капитала през следващите 12 месеца, като същевременно показва променливост, подобна на цялостния пазар в САЩ. Моделът предлага тежести, базирани на потенциал за увеличаване на капитала и корелация с други включени компании, при условие че е 10% ограничение на дял. Заслужава да се отбележи, че докато AIEQ разчита в голяма степен на своя количествен модел, фондът се управлява активно и не следва индекс. "

Рано е да се каже дали средства, задвижвани от AI като AIEQ, ще победят широкия пазар в дългосрочен план.

Поглед към бъдещето

Има много спекулации за това какво следващата граница на AI ще се премести от Уолстрийт и ще навлезе в индустрията за финансови консултации. Мнозина вярват, че следващата стъпка е AI да улесни по-добре управлението на отношенията на съветниците, а не да взема чисто търговски решения. Например, съветник може да използва AI по време на среща с клиенти, за да извика конкретна информация за клиента и да моделира изпълнението на потенциални препоръки, задача, която преди това би взела екип от анализатори няколко часа или повече.

Въпреки че много от днешните програми за финансово планиране предлагат тези възможности, растежът на AI ще служи само за разширяване на аналитичната и прогнозната мощ на софтуера. Това се допълва от възможностите за задълбочено обучение на AI, което ще освободи съветниците да не трябва да изпълняват голяма част от въртенето или световния мониторинг и административните задачи, които в момента заемат значителна част от времето им. Например, може да бъде създадена система, базирана на AI, която да следи клиентските портфейли и да изпраща сигнал на съветника, когато разпределенията са извън определени параметри.

Въпреки че AI може да премахне някои роли за човешки съветници или помощен персонал, аналитичните възможности на AI вероятно ще доведат до нарастване и на по-специализирани, интерпретационни роли. Приемането на изкуствен интелект ще освободи време за съветници за засилени дейности, насочени към клиента: малко вероятно е съветниците някога да искат просто да позволят на техните системи да изплюват данни и анализи директно на клиент, без да преглеждат този резултат.

Автоматизиране на обслужването на клиенти

Вероятно много от запитванията на вашите клиенти са въпроси, които могат да бъдат обработвани от помощник, управляван от AI, ръководен от зададени от вас параметри. Този виртуален асистент може да извърши анализ на въпроса на клиента и да има някои предложени алтернативи, за да можете да ги прегледате и обсъдите.

Тази система може да бъде настроена така, че да има непрекъснат анализ на финансовата картина на вашия клиент, предлагайки варианти, тъй като ситуацията на клиента се развива. Може би те имат заем, който може да бъде рефинансиран или е имало неотдавнашна промяна в данъчния закон, която ще задейства системата автоматично да преразгледа въздействието върху всички ваши клиенти.

По същия начин, ако имаше значителна промяна в управлението на взаимен фонд, използван в един или повече клиентски портфейли, вашият помощник, базиран на AI, може да предизвика предупреждение за съветника, за да определи дали този фонд трябва да бъде запазен или заменен.

Разходи за падащи отзад

Въпреки че тези сценарии могат да изглеждат футуристични, много от тях вече се прилагат от индустриалните гиганти. Забавянето на технологиите може да представлява огромен риск за съветниците, особено за онези, които работят с следващото поколение технически умели хилядолетия и клиентите на Generation X. Тези поколения са на път да се възползват от най-голямото поколение трансфер на богатство в историята и очакват техните съветници да работят с тях при условията им.

Въпреки че ИИ и свързаните с тях технологии не заместват човешките финансови съветници и е малко вероятно да го направят, AI ще подобри аналитичните възможности на съветниците и ще автоматизира редица ежедневни задачи в бек офиса, като намали разходите в цялата област. AI и другите технологии са инструмент и съветниците, които желаят да продължат да просперират, ще трябва непрекъснато да бъдат в течение на тези технологии и да ги включват стратегически в своите практики.