Топ 3 биотехнологични ETFs (XBI, IBB)

Много инвеститори искат да получат излагане на сектора на биотехнологиите. Един от най-лесните начини за инвестиране в биотехнологии е чрез борсово търгувани фондове (ETFs). Тези фондове притежават дялове в голям набор от биотехнологични компании, осигуряващи добре диверсифициран портфейл в една лесна за изпълнение търговия.

Инвестирането в биотехнологичния сектор може да бъде обезсърчително. Уникалните научни и регулаторни въпроси с Американската агенция по храните и лекарствата (FDA) са по-сложни, отколкото в други сектори. ETF предоставят идеален метод за инвестиране в сектора, без да се налага да се грижи за всяка отделна компания.

SPDR S&P Biotech

SPDR S&P Biotech ETF (NYSEARCA: XBI) проследява резултатите от S&P Biotechnology Select Industry Index. Фондът е създаден през 2006 г. със SSGA Funds Management, Inc. като инвестиционен мениджър. Акции търгуват на Нюйоркската фондова борса (NYSE). Фондът имаше 105 участия и нетни активи от 3, 14 милиарда долара към юли 2015 г.

XBI има модифицирана схема с еднакво тегло, която осигурява излагане на по-малки биотехнологични компании. Тези по-малки биотехнологични компании имат голям потенциал за растеж, но и значителен риск. Рискът е разпределен сред голям брой стопанства.

Фондът има разумно съотношение на брутните разходи от 0, 35%, което е най-ниското в сектора. XBI се представи доста наскоро, над 65% от 2014 до 2015 г. Секторът на биотехнологиите оцени значително, въпреки че някои се чудеха дали има биотехнологичен балон. Фондът е подходящ за инвеститори, които искат дългосрочна инвестиция с по-голяма експозиция към по-малки биотехнологични компании от тази, предлагана от други ETF в сектора.

iShares Nasdaq Biotech

IShares Nasdaq Biotech ETF (Nasdaq: IBB) е най-големият биотехнологичен ETF, с активи от 9, 9 милиарда долара под управление (AUM) към юли 2015 г. IBB предоставя експозиция на биотехнологични и фармацевтични компании и проследява индекса на пазарната капитализация на компаниите изброени на борсата Nasdaq. IBB започна да търгува през 2001 г. и има малко по-високо съотношение на разходите от 0, 48%.

IShares Nasdaq Biotech ETF предпочита по-големите биотехнологични компании поради своята схема за претегляне на пазарни ограничения. Трите най-добри стопанства с над 8% тегло са всеки от Gilead Sciences (Nasdaq: GILD), Biogen, Inc. (Nasdaq: BIIB) и Celgene Corp. (Nasdaq: CELG). Първите 10 акции във фонда имат тегло около 58%.

IBB се представи доста добре през изминалата година, над 43% спрямо юни 2014 г. Това представяне е подобно на други фондове в сектора. Фондът има много добра ликвидност със среднодневен обем на долара за търговия от 577 милиона долара. По този начин е лесно за инвеститорите да изграждат и излизат позиции. Фондът обаче може да държи само акции, които се търгуват на Nasdaq. Има редица по-малки биотехнологични компании с добър потенциал, които търгуват на NYSE и фондът може да пропусне този важен подсектор. Все пак фондът предоставя солиден инструмент за дългосрочни инвестиции в биотехнологичния сектор, който се претегля към компании с по-големи капитали.

ProShares Ultra Nasdaq Biotech

ProShares Ultra Nasdaq Biotech (Nasdaq: BIB) търси ежедневни възвръщаемости, които са два пъти по-големи от тези на Nasdaq Biotech Index. Това е ETF с лостаридж. Фондът започна да търгува през 2010 г. Фондът има много високо съотношение на разходите 1, 08%. Този увеличен разход се дължи на увеличените разходи за управление. Фондът трябва да сключва споразумения за суап с контрагентите за ежедневно ребалансиране на дяловете, за да осигури ефективността на кредитирането. Фондът има ефектно представяне наскоро, над 94% през последната година.

Фондът ProShares Ultra Nasdaq Biotech е насочен към краткосрочни периоди на държане за по-активни търговци. Високото съотношение на разходите и по-голямото ниво на риск може да не са подходящи за повечето дългосрочни инвеститори.