Жизнено важното значение на определянето на вашия търговски ръб (IYR)

Търговският ръб е техника, наблюдение или подход, който създава парично предимство пред останалите участници на пазара. Не е необходимо да бъде сложен, за да изпълни целта си; всичко, което добавя няколко точки към печелившата страна на уравнението, изгражда ръб, който продължава цял живот. Не се разочаровайте, ако още не сте го намерили, тъй като по-голямата част от търговците дори не знаят, че съществува. Това е основната причина, поради която няколко книги отлично печелят, докато всички останали се борят със слаба или отрицателна възвръщаемост.

Има много начини за изграждане на ръбове за търговия, но ще се съсредоточим върху един подход, който се възползва от техническите умения, които вече сте научили. Това е прост процес, който взема утвърдена стратегия и добавя подробни правила за филтриране на по-голямата част от потенциалните кандидати, като фокусира вниманието ви категорично върху най-обещаващите възможности. След това въвежда второ правило, зададено на вашето търговско управление, което търси най-голямата печалба от всяка печеливша позиция. (За да разчитате, прочетете: Четири общи стратегии за активна търговия).

Безкрайни стратегии

Бърза проверка на реалността ще ви каже дали вашата търговска стратегия има определено предимство. Избройте най-често срещаните методи, които използвате, за да намерите нови възможности, позиции за влизане и излизане и управление на риска. След това се опитайте да си спомните къде сте научили тези конкретни понятия, независимо дали от книга, уебсайт или друг търговец. И накрая, помислете колко други участници на пазара играят същите стратегии, често в точно същото време.

Чрез това себеотражение повечето търговци бързо ще разберат, че са се превърнали в леминги, отваряйки позиции и управлявайки риска, използвайки същите стратегии като повечето от пазарните участници. Има две причини, поради които е невъзможно да резервирате надеждни печалби, когато сте част от тази тълпа. Първо, вие се състезавате с всички тези хора за една и съща тенджера със злато. Второ, тълпите привличат нежелано внимание от страна на други търговци, които забелязват ликвидния пул и изпълняват хищнически стратегии, за да се отърсят от слабите ръце.

Големият брой участници, действащи по същия начин, елиминира ръба, който накара тези стратегии да работят на първо място. Но това не означава, че трябва да изоставите уменията за търговия и технически анализ, които сте взели толкова дълго, за да се научите и овладеете. Всъщност, безкрайните стратегии, популяризирани в книги и уебсайтове, наистина работят добре като градивни елементи за по-мощни техники, които ще запазят ръбовете си през целия живот.

Временни ръбове

Пазарите се променят през цялото време, създавайки и унищожавайки ръбовете за търговия, които се вписват в сложността на текущия цикъл. Номерът с тези времеви краища е да ги работиш агресивно, докато тълпата не се покаже, и след това да се отдръпнеш, използвайки ги само когато другите хора се подпират по грешен начин . Стратегиите „ Купете спадовете“, които бяха много популярни в началото на хилядолетието и след катастрофата през 2008 г., са класически времеви краища, които се проваляха мизерно при по-трудни пазарни условия… освен ако не се прилагат специализирани правила.

Регламентите и технологиите също отстъпват на времевите ръбове, като възможен пример е покачването на високочестотната търговия (HFT). Предишните поколения се радваха на подобни краища с търговия с куршуми и скалпиране на ниво II. Системните търговци имат предимство пред дискреционните търговци с тези силно технически стратегии, но разрушават техните краища чрез прекомерно разчитане на резултатите, тествани от гърба, които не отчитат динамиката на пазара.

Създаване на собствен ръб

Подобно на безкрайните понятия, открити в книги и уебсайтове, времевите ръбове дават основа за по-мощни стратегии. За да покажем как работи това, ние ще вземем стратегията „купи купувачите“ и ще приложим специални правила, които определят входните цени, когато тълпата е малко вероятно да се присъедини към нас. Лесно е да се изтръгнем, ако влезем твърде рано, така че основната ни задача е да идентифицираме тесни нива, където коефициентите за обръщане са толкова големи, че можем да използваме плътно спиране с увереност. Тогава, ако можем да възпроизведем резултатите в множество ценни книжа на различни пазари, преодоляхме временния недостатък и идентифицирахме търговската граница, която може да продължи цял живот.

Ще приложим концепцията за кръстосана проверка към нашия сценарий „купете спадовете“, като търсим възможно най-много технически причини, за да може сигурността ни да се обърне на ниско ценово ниво. Колкото повече точки за кръстосана проверка открием, толкова по-големи са коефициентите, които ще се подредят, за да спрат спад и да задействат отскачане. Ще предадем възможността, ако не успеем да намерим поне четири точки на кръстосана проверка. И накрая, ще приложим опортюнистични правила за управление, за да резервираме най-голямата печалба, което обикновено означава да се възползвате от тълпата, след като видят скачането и скачат безмислено. (Предварително четене, вижте: Основни стратегии за овладяване на търговията с отдръпване ).

iShares Dow Jones американски фонд за индекс на недвижими имоти ETF (IYR) излезе от тримесечна чаша и модел на обработка през ноември, като също завърши по-дългосрочен пробив. Митингът се спря на 6-годишна височина близо до 78 и се настани в правоъгълна шарка над нова опора. Фондът се разпадна почти три седмици по-късно, прониквайки нова подкрепа, но не и да я прекъсне, осигурявайки първата точка за проверка на нашата стратегия. Пропастта на пробива на 21 ноември (червен кръг) се запълни, като цената за кацане беше подкрепена в 50-дневната EMA, добавяйки втора и трета точка на кръстосана проверка. (За да научите повече, вижте: Стратегии и приложения зад 50-дневната EMA ). Това ниво бележи също и .786 корекцията на пробивния суинг, добавяйки четвърта точка, докато стохастиката се спуска в дълбоко препродадено ниво, което отбелязва пета улика, че възстановяването ще започне между 75 и 75, 50. (За повече информация вижте: Използвайте Фибоначи, за да посочите печеливши сделки ).

И накрая, спадът се успокоява близо до 60-минутната EMA с 200 бара, класическа повратна точка за отклонения във възходящия тренд. (вижте Научете как работи управлението на търговията с 200-дневна EMA ).

Структурата на цените и сезонността повишават шансовете още повече за нашата специализирана търговия с потопи. Тълпата, пропускаща пробива, влезе в позиции в правоъгълника, които впоследствие бяха насочени при разбиването, но ние изпълняваме стратегия, която се възползва от тяхната болка, осигурявайки ни по-ниска входна цена. И тъй като те продават, докато купуваме, е по-малко вероятно да се насочим към хищници. Сезонността влиза в игра, тъй като разбивката се случва по време на изтичане на опциите, пускайки фонда в популярната 75 стачка, принуждавайки пула от открит интерес да струва безполезни позиции. (Вижте: Включване на сезонността в деня за търговия )

Сега ние прилагаме ръба си, за да намерим ползотворен изход, надяваме се отново да използваме тълпата в наша полза. Появяват се две потенциални точки за излизане, една при предшестващия връх близо до 79 и втора при издигащите се връхни тенденции близо 80. Излизането в предишния връх предлага най-сигурния маршрут, тъй като това е мястото, където продавачите могат да задействат друго обръщане. Нашите умения за четене на касети сега влизат в игра, защото цената се урежда в бичи 60-минутна консолидация, която продължава 8 часа (черен правоъгълник на 60-минутна диаграма).

Липсата на натиск за продажба ни успокоява да играем за по-високия изход, който има три предимства. Първо, той ще достигне 80, естествена цел с отворен интерес по време на изтичане. Второ, тя ще изтласка горната лента на Bollinger, поставяйки общ сигнал за продажба. Трето, тя ще достигне съпротива след малък пробив в мащаб насърчава нова тълпа да поеме риск. Вкарваме алчността им в магическото число, взимайки значителна печалба, докато хищниците се подреждат, за да се хранят с току-що отсечените бикове.

Долния ред

Търговската граница определя вашето техническо или стратегическо предимство в силно конкурентната пазарна среда. Търговците могат да установят множество ръбове, като започнат с популярни стратегии и персонализират правила, за да намалят риска от попадение в емоционалната тълпа.