Топ 4 фондове за нововъзникващи пазари (NEWFX, VEIEX)

Инвестициите в развиващите се пазарни икономики обикновено носят по-висока степен на риск от активите в САЩ Рисковете, присъщи на много диверсифицирани взаимни фондове на нововъзникващите пазари, включват рисковете на нововъзникващите пазари, борсовия пазар, рисковете на страната, регионалния риск, валутния риск, политическия риск и в някои случаи активен управленски риск и индексиращ риск. За да компенсират високата степен на риск и нестабилност, взаимните фондове на нововъзникващите пазари обикновено предлагат по-висока потенциална възвръщаемост.

Диверсифицираният взаимен фонд на нововъзникващите пазари предоставя на инвеститорите професионално управлявана експозиция на компании, които развиват бизнес в бързо развиващите се чуждестранни пазари. Те инвестират предимно в общите акции на компаниите със седалище в страни като Китай, Бразилия, Русия и Индия. Средствата могат също да инвестират в облигации, емитирани от правителства, правителствени агенции и корпорации, базирани в тези страни.

Трябва да се отбележи, че дори определението за „развиващ се пазар“ варира в зависимост от световните събития. Преди няколко години Египет и Турция бяха на радара на много инвеститори на нововъзникващите пазари. По-скорошни събития поне засега отблъснаха тези нации. Това може да говори за необходимостта от професионално управлявано излагане на развиващите се пазари, както и за толерантността към риска, изисквана от инвеститорите в тях.

След това следващите фондове разпространяват инвестициите си достатъчно широко, че не могат да бъдат опустошени напълно от утрешните новини. Те не просто инвестират директно в компаниите на развиващите се пазари. Те инвестират и в компании, които правят бизнес на развиващите се пазари.

Американски фондове Нов световен фонд клас A

Американските фондове Нов световен фонд клас A (NASDAQ: NEWFX) се стреми да осигури дългосрочно поскъпване на капитала, като инвестира предимно в обикновени акции на дружества, установени в развиващите се пазарни икономики. NEWFX е издаден на 17 юни 1999 г. от American Funds Distributors, Inc. Към 7 ноември 2018 г. NEWFX разполага с общо 36 милиарда долара нетни активи и беше посъветван от Capital Research and Management Company. NEWFX начислява съотношение на разходите от 1, 04%.

При нормални обстоятелства NEWFX инвестира най-малко 35% от общите си нетни активи в собствени и дългови ценни книжа на емитенти, основно базирани в държави, които съветникът на фонда счита за нововъзникващи пазарни икономики. NEWFX може да инвестира в обикновени акции на всяка компания, независимо от нейното местоположение, стига поне 20% от приходите й да бъдат отнесени към развиващите се страни. Фондът може да отпусне максимум 25% от своя портфейл за конвертируеми дългови ценни книжа на емитенти със седалище в квалифицирани нововъзникващи страни. Към 30 юни 2015 г. NEWFX разпределя 15% от портфейла си за САЩ; 26% за Европа; 36, 6% за Азия и Тихия басейн; 7, 7% към пари и парични еквиваленти; и 14, 7% за други региони, включително Канада и Латинска Америка.

От гледна точка на съвременната теория за портфейла, NEWFX е най-подходящ за инвеститори с висока степен на риск с дългосрочен инвестиционен хоризонт, търсещ излагане на акции и облигации в развиващите се пазарни икономики.

Фондовия индекс на развиващите се пазари на Vanguard

Фондовият индекс на Vanguard Emerging Markets (NASDAQ: VEIEX) е издаден на 4 май 1994 г. от Vanguard. За да инвестирате в акции на VEIEX, е необходима минимална инвестиция от 3000 долара. Подобно на повечето фондове Vanguard, VEIEX начислява ниско съотношение на разходите в сравнение със средното съотношение на разходите за диверсифицирани фондове на нововъзникващите пазари, 0, 32%. Фондът се управлява от Vanguard Equity Investment Group и се стреми да осигури инвестиционни резултати, съответстващи на представянето на FTSE Emerging Index, неговия бенчмарк индекс.

За да постигне инвестиционната си цел, VEIEX прилага стратегия за индексиране. При нормални пазарни условия фондът инвестира приблизително 95% от общите си нетни активи в обикновени акции на компании, включващи FTSE Emerging Index. VEIEX имаше общи нетни активи от почти 80 милиарда долара към 7 ноември 2018 г. Фондът е силно претеглян към Китай, Тайван и Индия и отделя съответно 27, 10%, 13, 9% и 12, 7% от портфейла си за тези страни. В края на 2018 г. най-големите му акции бяха в Tencent Holdings, Taiwan Semiconductor и Alibaba.

Фондът е високорискова инвестиция с висока печалба, която е най-подходяща за дългосрочни инвеститори с висока степен на толерантност към риск, които искат да получат експозиция към обикновени акции на дружества със седалище в развиващите се страни. Освен това VEIEX е подходящ за инвеститори, които се стремят да диверсифицират своите портфейли.

Фонд на T. Rowe Price Emerging Markets

Издаден на 31 март 1995 г. Фондовият фонд на T. Rowe Price Emerging Markets (NASDAQ: PRMSX) се стреми да осигури на инвеститорите дългосрочно увеличаване на капитала, като инвестира в подценени общи акции на дружества със седалище в развиващите се страни. PRMSX се съветва от T. Rowe Price Associates, Inc. и подконсултира от T. Rowe Price International Ltd. Фондът начислява годишно съотношение на разходите от 1, 23%.

При нормални пазарни условия PRMSX инвестира поне 80% от общите си нетни активи в обикновени акции на нововъзникващи пазарни компании. Фондът прилага стратегия за растеж и избира компаниите въз основа на техните възможности за поддържане на растеж на дългосрочните приходи, парични потоци и балансови стойности. Към края на октомври 2018 г. PRMSX има общи нетни активи от близо 10 милиарда долара.

PRMSX е силно претеглена към Китай, Индия и Тайван и отделя 43, 2% от портфейла си за тези страни. Въпреки че фондът предлага разнообразно излагане на много сектори, той е силно претеглян към общи акции на компании от секторите на финансовите и информационните технологии, които съставляват над 50% от портфейла му.

PRMSX е най-подходящ за дългосрочни, високото рискови, устойчиви инвеститори, които искат да получат експозиция на подценени общи акции на компании в развиващите се страни. Инвеститорите могат да обмислят PRMSX, ако искат да добавят диверсификация на своите портфейли, като същевременно потенциално генерират висока възвръщаемост в дългосрочен план.

Фонд за развитие на пазарите на Oppenheimer клас A

Фондът на Опенхаймер за развиващите се пазари клас A е издаден на 18 ноември 1996 г. от фондовете на Опенхаймер. Фондът се съветва от OFI Global Asset Management, Inc. и подконсултира от Oppenheimer Funds, Inc. Инвеститорите трябва да вложат минимум 1000 долара в този портфейл и да начисляват годишен коефициент на нетни разходи от 1, 32%. В края на 2018 г. фондът разполагаше с повече от 5 милиарда долара портфейлни активи.

Фондът инвестира главно в обикновени акции на компании в развиващите се и нововъзникващи пазарни икономики. Обикновено инвестира най-малко 80% от общите си нетни активи в ценни книжа на дружества с бизнес дейност на развиващите се пазари. Нейният мениджър се стреми да постигне инвестиционната си цел чрез инвестиране в общи акции на нововъзникващи компании, които се очаква да растат с по-бързи темпове от световния брутен вътрешен продукт (БВП).

Фондът компенсира високата си степен на променливост със средна годишна възвръщаемост от 10.41%. Той е най-подходящ за инвеститори с дългосрочен растеж с дългосрочни инвестиционни хоризонти, които търсят увеличение на капитала, като инвестират в портфейл от ценни книжа в развиващите се и нововъзникващи пазарни икономики.