Netflix Запас на Mend след солидна четвърт

Акциите на Netflix, Inc. (NFLX) се търгуват по-високо с близо 8% в четвъртък преди сесията на пазара след побеждаването на прогнозите за печалбата за третото тримесечие с 0, 04 долара на акция. Инвеститорите се отърсиха от рязкото намаляване на ръководството за четвъртото тримесечие, като вместо това избраха да се съсредоточат върху 21.2% увеличение на приходите спрямо годината. Международните абонаменти надминаха оценките, докато вътрешните абонаменти се появиха по-ниски, намалявайки безпокойството от потопа от поточни алтернативи, пуснати за пускане от Apple Inc. (AAPL), Walt Disney Company (DIS) и други добре финансирани конкуренти.

Сега медийният гигант очаква да спечели 5, 44 милиарда долара при четвъртото тримесечие на приходите, което е 2% намаление от предишните насоки. Въпреки това, Netflix спадна оценките на печалбата на акция (EPS) с огромните 40%, признавайки, че конкуренцията ще генерира „скромен преден вятър“ през новото десетилетие. Въпреки това, акционерите въздъхнаха, тъй като показателите показаха значително подобрение спрямо слабите резултати от второто тримесечие, като същевременно потвърдиха, че компанията е готова да защити своето доминиране на пазара.

Въпреки поведението, не е разумно да се очаква бърз старт до нови максимуми, тъй като техническите повреди през последните месеци взеха сериозно влияние, като спаднаха нивата на натрупване до двегодишни минимуми. Страничните инвеститори едва ли ще заемат потапянето и презареждането на позициите след този доклад, което потвърждава, че ръстът на абонатите е спаднал значително и че конкуренцията ще заеме пазарен дял през следващите години. Астрономическото съотношение цена-печалба (P / E) над 100 също ще обезкуражи бързото нагоре, което предполага, че акциите ще останат в обхвата за дълги месеци напред.

Дългосрочна карта на NFLX (2004 - 2019)

Силен възходящ тренд изчерпа пара при коригиране на разделянето на $ 5.68 през първото тримесечие на 2004 г., което отстъпи място на търговския диапазон, който отчете два по-ниски нива през икономическия срив през 2008 г. Тази устойчива ценова акция постави началото на пробив през 2009 г., който привлече здравословен интерес за купуване, вдигайки акциите с мощен аванс на тенденцията, достигнал средата на 40-те долара през 2011 г. Рязък спад в 2012 г. разтърси слаби ръце, изхвърляйки над 80% в единичните цифри.

Разпродажбата бележи историческа възможност за закупуване, преди бързото пътуване с обиколка до предишния максимум. Той избухна през четвъртото тримесечие на 2013 г. и изпробва нова поддръжка за повече от година преди стъпалото на стъпалата в тройните цифри през лятото на 2015 г. Окончателният импулс на рали след изборите през 2016 г. бе през цялото време най-висок от $ 423, 21 през юни 2018 г., отстъпвайки пред стръмна корекция, която намери подкрепа в $ 230 в края на годината.

Акцията се търгува в рамките на нивата от 2018 г. през цялата 2019 г., издълбавайки диапазон за търговия, който изглежда доброкачествен в дългосрочната диаграма. Въпреки това, натискът върху продажбите в рамките на диапазона беше необикновено тежък, намалявайки спонсорството, необходимо за поддържане на възходящ тренд на скъп запас от растеж. От своя страна този модел може да бележи пауза в неумолимия дългосрочен възход или дългосрочен връх, който в крайна сметка да доведе до много по-ниски цени.

Месечният осцилатор на стохастиката премина през цикъл на продажба от зоната на свръх купуване през май 2019 г., предсказвайки шест до девет месеца относителна слабост и сега навлезе в зоната на препродажба. Ще отнеме поне седмица постоянен интерес за покупка, за да се генерира бичи кросоувър, което предполага, че продавачите все още могат да надделяват, въпреки краткосрочната еуфория. Като минимум, този преден вятър предупреждава участниците на пазара да действат предпазливо, защото е възможно бързо обръщане.

Краткосрочна диаграма на NFLX (2016 - 2019)

Индикаторът за акумулиране и разпределение на балансовия обем (OBV) потвърждава мъдростта на предпазливия подход, спускайки се до 20-месечно дъно през септември 2019 г. Ще са необходими месеци, за да се възстанови това изгубено спонсорство, прогнозирайки, че търговският диапазон ще продължи добре 2020. Пропорционалният скачане има смисъл в този сценарий, като се ограничава нагоре до тясната хармония между дъното на незапълнената пропаст през юли и нивото на корекция на разпродажбата .618 от Фибоначи близо до $ 335.

Ако обратът се изиграе според очакванията, отскачането ще приключи само с 25 до 30 точки над отпечатъка в четвъртък, генерирайки неблагоприятна награда: риск за инерцията купувачи. По-консервативната стратегия ще изчака корекция в намаляващата 50-дневна експоненциална подвижна средна стойност (EMA) над $ 290, предлагайки вход с по-малък риск, който може да оцелее при пътуване в червената линия на тренда. И в двата случая трябва да се вземат агресивни печалби, тъй като има малко доказателства, че акциите вече са влезли в нов възходящ тренд.

Долния ред

Netflix намали ниските си стойности след отчет за печалбите за третото тримесечие, но техническите щети намаляват шансовете за бързо завръщане към нови максимуми.

Разкриване: Авторът не е държал позиции в горепосочените ценни книжа към момента на публикуването.