Дневна търговия със златни ETF: Най-добри съвети

Фондовете, търгувани с борса (ETFs), са един от най-простите начини за търговия на злато. Има златни ETFs с много ликвидност и, за разлика от фючърсите, ETF не изтичат. Златните ETF също предлагат разнообразие: търгувайте цената на златото или търгувайте с ETF, свързан със производителите на злато. Златото, подобно на други активи, се движи в дългосрочни тенденции. Тези тенденции привличат голям брой търговци на определени кръстовища, като осигуряват най-благоприятните условия за деня за търговия. Ето как да се възползвате от това.

ETFs срещу тръстове

Докато SPDR Gold Trust (GLD) и iShares Gold Trust (IAU) често се наричат ​​ETFs, те всъщност са тръстове. Тръстовете притежават физическо злато. ETF, от друга страна, е фонд, който обикновено инвестира в продукти, които проследяват цената на златото, като например фючърсите на златото. ETF и тръстовете са приемливи за целите на деня за търговия.

Гореспоменатите са най-ликвидните и активно търгувани златни тръстове с над 5 милиона и 2 милиона акции, съответно - средно - обмен на ръце всеки ден. IShares Gold Trust е около една десета от цената на SPDR Gold Trust и следователно ще има по-малко движение в рамките на деня в абсолютно доларово изражение, но по-ниската цена означава, че могат да се търгуват по-големи количества. Цената и обемът на SPDR Gold Trust го правят по-благоприятен за дневна търговия.

Популярни златотърсачи ETFs - средства, които купуват акции на златотърсачите и отразяват тяхното представяне - са Market Vectors Gold Miners ETF (GDX) и Market Vectors Junior Gold Miners Fund (GDXJ).

Кога да се търгуват златни тръстове и ETFs

Нестабилността е приятел на деня на търговеца. Честото движение на цените, съчетано с ликвидността, създава по-голям потенциал за печалби (и загуби) за кратко време.

Съсредоточете се върху златните ETFs и тръстовете, когато ежедневната цена се колебае поне 2%. Прилагайте 14-дневен индикатор за средна стойност на истинския диапазон (ATR) към златна дневна диаграма, след това разделете текущата стойност на ATR на текущата цена на ETF или доверете и умножете резултата със 100. Ако числото не е над 2, тогава пазарът не е идеален за ежедневна търговия със златни ETF или тръстове.

ETFs Gold Miner и Junior Gold Miner обикновено са по-нестабилни от златните тръстове. Когато цената на златото е стабилна, златотърсачите могат да предложат малко повече възможности за деня за търговия поради по-голямата им нестабилност.

Фигура 1. Пазарни вектори ETF Gold Miners с ATR (14-дневен) дневен график

Източник: FreeStockCharts.com

По време на низходящия тренд на фигура 1, ежедневното движение обикновено е повече от 2% (ATR отчитане, разделено на цена). Тъй като цената преминава в по-страничен период към края на 2013 г., дневното движение пада под 2%, тъй като ATR непрекъснато намалява. Вероятно ще има по-малко възможности в рамките на деня в тази среда и с по-малък потенциал за печалба, отколкото когато ETF е по-непостоянен.

Дневна търговия ETFs за златотърсач и златни тръстове

Когато SPDR Gold Trust се движи повече от 2% на ден, фокусирайте се върху него. Ако доверието се движи под 2%, търгувайте с един от златотърсачите ETFs. Това са препоръчителните условия за дневна търговия, въпреки че златните тръстове и ETFs могат да се търгуват по следния метод дори по време на нестабилни (по-малко от 2% дневно движение) времена.

Търговията се взимат само в посока на тенденцията. За възходящ тренд цената трябва да е наскоро завишена и вие искате да влезете с отдръпване. В даден момент по време на изтеглянето цената трябва да се постави на пауза за най-малко две или три ценови ленти (едно- или двуминутна диаграма). Пауза е малка консолидация, при която цената спира да напредва надолу и се движи по-странично.

След като паузата е настъпила, купувайте, когато цената се спусне над високата пауза, тъй като смятаме, че цената ще продължи да се увеличава. Паузата трябва да е с по-ниско ниво от предишната ниска люлка. Ако това не стане, това е предупреждение, че възходящият тренд може да бъде в опасност и да не се предприема търговия.

След въвеждането поставете стоп загуба точно под нивото на изтегляне.

Фигура 2. Дневна търговия с SPDR Gold Trust

Източник: FreeStockCharts.com

Тактиката е същата за низходящ тренд; цената трябва да е направила наскоро замах, а вие търсите да отстъпите (в този случай отдръпването ще бъде нагоре). В даден момент по време на изтеглянето цената трябва да се постави на пауза за най-малко две или три ценови ленти (едно- или двуминутна диаграма). След като паузата е настъпила, късо продавайте, когато цената се спусне под нивото на паузата, тъй като смятаме, че цената ще продължи да е по-ниска. Паузата трябва да има по-ниска височина от предишната висока люлка. Ако това не стане, това е предупреждение, че низходящият тренд може да бъде в опасност и да не се предприема търговия.

След въвеждането поставете стоп загуба точно под нивото на изтегляне.

Дневна търговия със златни цели и клопки

Стратегията се опитва да улови тенденции в злато, свързани с ETFs и тръстове. В идеалния случай това трябва да се прави, когато има адекватна нестабилност на пазара. В противен случай тенденциите са по-склонни да изчезнат и да не достигнат целта ни за печалба.

Целта за печалба се основава на множествен от нашия риск. Когато дневната нестабилност е близо 2%, насочете се към целта за печалба два пъти повече от риска. Когато волатилността достигне 4% и има силна тенденция в рамките на деня и в дневната графика, се стремете към цел за печалба, която е три или евентуално дори четири пъти по-голяма от риска.

На фигура 2 се предприема дълга търговия със 122, 33 долара и стоп на 122, 25 долара, което води до риск от 8 цента на акция. Следователно целта се поставя с 16 цента (2 х 8 цента) над входната цена, което дава цел от 122, 49 долара. При по-нестабилни условия целта може да бъде разширена до 24 или 32 цента над входната цена (съответно три- и четирикратен риск).

Стратегията не е без клопки. Един от основните проблеми е, че паузата в рамките на изтеглянето може да бъде доста голяма, което от своя страна ще направи стоп и риск доста голям. Възможно е също да има няколко паузи в рамките на изтегляне; избора кой да търгува може да бъде по-скоро субективен. Ако няма пауза - просто рязко отдръпване и рязко движение назад в тенденция - стратегията ще ви остави без търговия.

Целта за печалба е фиксирана на множествен риск, за да се компенсират търговците, които поемат този риск. Въпреки това цената може да показва признаци на обръщане, преди да бъде постигната целта.

Незадължителна стъпка е да преместите стопа до малко под нови ниски, тъй като те се образуват по време на възходящ тренд, или да преместите стопа надолу малко над нови върхове, каквито се формират по време на низходящ тренд. Стопът се движи с тенденцията - действа като крайна спирка - и служи за заключване на част от печалбата или намаляване на загубата, ако тенденцията се обърне.

Долния ред

Златото не винаги е популярно, така че когато цената на златото едва се движи, дневните търговци трябва да оставят златните ETF и тръстовете сами . Когато обаче нестабилността се увеличава, дневната търговия е оправдана. Съсредоточете се върху търговията с тенденцията. Изчакайте отдръпване и пауза в цената. Паузата е това, което осигурява спусъка за влизане в търговията. Когато цената излезе от паузата / консолидацията обратно в тенденция, вземете търговията. Поставете спирка непосредствено извън паузата в цената. Целта ви трябва да ви компенсира риска, който поемате; следователно, поставете цел, която е два пъти по-голяма от риска - или евентуално повече при летливи условия.

(Вижте също ръководството на Инвестопедия, „Най-добрите ETF и какво те проследяват“ и нашата статия, „The Gold Showdown: ETFs Vs. Futures.“)

Разкриване: По време на писането, Кори Мичъл не притежава нито една от ценните книжа, споменати в тази статия.