Кой определя лихвените проценти?

Лихвените проценти са цената на заемането на пари. Те представляват това, което кредиторите печелят, за да ви отпуснат пари. Тези проценти непрекъснато се променят и се различават според кредитора, както и от вашата кредитоспособност. Лихвените проценти не само поддържат функционирането на икономиката, но и поддържат хората да заемат, харчат и дават заеми. Но повечето от нас всъщност не спират да мислят за това как се прилагат или кой ги определя.

Тази статия обобщава трите основни сили, които контролират и определят лихвите.

Ключови заведения

• Лихвените проценти са разходите за заемане на пари и представляват това, което кредиторите печелят за парични заеми.
• Централните банки повишават или понижават краткосрочните лихви, за да гарантират стабилност и ликвидност в икономиката.
• Дългосрочните лихвени проценти се влияят от търсенето на 10- и 30-годишни касови бележки на САЩ.
• Ниското търсене на дългосрочни банкноти води до по-високи нива, докато по-голямото търсене води до по-ниски проценти.
• Банките на дребно също контролират проценти въз основа на пазара, техните бизнес нужди и индивидуални клиенти.

Краткосрочни лихвени проценти: централни банки

В страните, които използват централизиран банков модел, краткосрочните лихви се определят от централните банки. Икономическите наблюдатели на правителството създават политика, която помага да се гарантират стабилни цени и ликвидност. Тази политика се проверява рутинно, така че предлагането на пари в икономиката не е нито твърде голямо, което води до повишаване на цените, нито твърде малко, което може да доведе до спад в цените.

В САЩ лихвените проценти се определят от Федералния комитет за отворен пазар (FOMC), който се състои от седем управители на Федералния съвет за резерви и петима председатели на Федералната резервна банка. FOMC се събира осем пъти в годината, за да определи краткосрочната посока на паричната политика и лихвите. Действията на централни банки като ФЕД влияят на краткосрочните и променливите лихви.

Ако създателите на паричната политика желаят да намалят паричното предлагане, те ще повишат лихвения процент, правейки по-привлекателно да депозират средства и да намалят заемите от централната банка. И обратно, ако централната банка желае да увеличи паричното предлагане, те ще намалят лихвения процент, което го прави по-привлекателен за заемане и харчене на пари.

Ставката на средствата на Фед оказва влияние върху основния лихвен процент - процентните банки таксуват най-добрите си клиенти, много от които имат най-висок възможен кредитен рейтинг. Банката също е такса, която се таксуват взаимно за заеми за една нощ.

Основната ставка на САЩ остана на 3, 25% между 16 декември 2008 г. и 17 декември 2015 г., когато тя беше повишена до 3, 5%.

Дългосрочни лихвени проценти: търсене на облигации

Много от тези проценти са независими от процента на средствата на Фед и вместо това следват 10- или 30-годишни доходности от касата. Тези добиви зависят от търсенето, след като Министерството на финансите на САЩ ги продаде на пазара. По-ниското търсене води до високи лихвени проценти. Но когато има голямо търсене на тези бележки, това може да натисне процентите по-ниски.

Ако имате дългосрочна ипотека с фиксирана лихва, заем за автомобил, студентски заем или друг подобен невъзвратен продукт на потребителски кредит, това е мястото, където то попада. Някои бележки за процентни кредитни карти също са засегнати от тези бележки.

Тези лихвени проценти обикновено са по-ниски от повечето револвиращи кредитни продукти, но са по-високи от основния курс.

Много проценти на спестовните сметки също се определят от дългосрочни касови бележки.

Други цени: Банки на дребно

Банките на дребно също са частично отговорни за контрола на лихвите. Заемите и ипотеките, които предлагат, може да имат ставки, които се променят въз основа на няколко фактора, включително техните нужди, пазара и индивидуалния потребител.

Например, някой с по-нисък кредитен рейтинг може да е с по-висок риск от неизпълнение, така че плаща по-висок лихвен процент. Същото важи и за кредитните карти. Банките ще предлагат различни проценти на различни клиенти, а също така ще увеличават процента, ако има пропуснато плащане, отхвърлено плащане или за други услуги като преводи на баланс и валута.