Какво съветниците трябва да знаят за правило 3210

Регулаторният орган на финансовата индустрия (FINRA) Правило 3210, което замества използваното по-рано правило 407 на NYSE, беше одобрено от Комисията за ценни книжа и борси (SEC) през април 2016 г. и въведено през април 2017 г., за да гарантира, че дружествата членове, брокерите и съветниците поддържат етични стандарти.

Това означава, че правилата са се променили в инвестиционната индустрия, когато става въпрос за деклариране на личен интерес към новооткрити сметки във финансови институции, различни от местата, където може да сте наети или регистрирани. Според FINRA новото правило 3210 замества NASD правило 3050, включени правила NYSE 407 и 407A и включените интерпретации на правила NYSE 407/01 и 407/02. Ето поглед върху новото правило и какво означава това за съветници и брокери.

Какви са изискванията съгласно новото правило?

Въпреки че правилото може да е ново, регулаторният стандарт не е. Това правило замени правило 3050, което се прилага от Националната асоциация на дилърите на ценни книжа (NASD), както и подобни правила на фондовата борса в Ню Йорк. Първите правила се отнасят за транзакции за или от свързани лица, докато новото правило разширява съществуващите политики.

Правило 3210 има за цел да управлява сметки, открити или установени от съветници и брокери във фирми, различни от фирмата-член, в която са наети или регистрирани. Сметките, които финансовите съветници и брокерите имат при работодателя си, лесно се наблюдават. Новото правило се фокусира върху външни сметки в други посреднически фирми. Той изисква всички лицензирани служители да декларират инвестиционни сметки, които се водят в други финансови институции. Съгласно новото правило, съветниците и брокерите са длъжни писмено да уведомят своя работодател за намерението си да открият нова сметка, както и да декларират всички сметки, когато имат финансов или изгоден интерес. (За повече информация вижте: Финансови регулатори: Кои са и какво правят .)

Всички служители трябва да декларират намерение и да получат предварително писмено съгласие от работодателя си, ако желаят да открият или поддържат инвестиционна сметка във всяка друга финансова институция, където се извършват транзакции с ценни книжа, и служителят има благоприятен интерес към откриването и поддържането на сметката, Съветниците и брокерите също са длъжни да уведомяват писмено своя работодател за всички сметки, открити от асоциирани лица към други финансови институции, различни от техния работодател. Асоциираните лица включват хора, които са свързани със служителя, като съпрузи, деца и други членове на семейството. (За повече информация вижте: Етични стандарти, които трябва да очаквате от финансови съветници .)

Какво означава правило 3210 за съветници и брокери?

Новото правило ще работи в комбинация със стандартните практики за преглед на транзакции и разследвания (съгласно съществуващото правило 3110 на FINRA). Фирмите членки на FINRA вече са отговорни за управлението на конфликта на интереси в своя бизнес и поддържането на надзор над сметките в съответствие със съществуващите правила на FINRA.

Във всеки даден момент фирмите членки могат да поискат служителите да предоставят копия от документацията за акаунта, като потвърждения на транзакциите и извлечения от сметки. Следователно съветниците и брокерите трябва да водят документация за цялата информация за сметките и транзакциите.

Според новото правило не само новосъздадените акаунти се управляват. Ако служител има съществуващи сметки и стане нов служител на фирма-член, той ще бъде задължен да декларира такива сметки. В рамките на 30 календарни дни от наемането на работа във фирма-член на FINRA, служителят трябва да получи писмено съгласие от работодателя си за поддържане на сметките. Новият служител е длъжен да уведоми финансовата институция, в която се водят сметките за новата им асоциация и работа с фирмата-член.

(За свързаното четене вижте: Обяснено с Foduciary правило на DOL към 10 април 2017 г.)