Определение среднопретеглена обемна цена (VWAP)

Каква е среднопретеглената средна цена (VWAP)?

Среднопретеглената средна цена (VWAP) е показател за търговия, използван от търговците, който дава средната цена, на която ценната книга е търгувана през целия ден, базирана както на обема, така и на цената. Той е важен, защото предоставя на търговците представа както за тенденцията, така и за стойността на ценната книга.

Ключови заведения

• Среднопретеглената средна цена (VWAP) се появява като един ред в диаграмите в рамките на деня (1 минута, 15 минути и т.н.), подобно на това как изглежда подвижна средна стойност.
• Повишаването на VWAP и / или цената над VWAP линията означава, че цената е вероятно във възходящ тренд.
• Намаляващият VWAP и / или цената под линията VWAP означава, че цената вероятно е в низходящ тренд.
• Не разчитайте на VWAP изключително, за да определите тенденцията, тъй като той показва само историческа средна стойност, а не това, което се случва в момента или в бъдеще.
• Инвеститорите могат да използват VWAP за оценка на цената, която са платили за ценна книга през целия ден. В края на деня, ако цената, която са закупили, е по-висока от VWAP, тогава те може да са надплатени. Ако е по-малко от VWAP, тогава те закупиха акции на добра цена за този ден.

Формулата за среднопретеглената средна цена (VWAP) е

VWAP се изчислява чрез сумиране на търгуваните долари за всяка сделка (цена умножена по броя на търгуваните акции) и след това разделяне на общия брой на търгуваните акции.

VWAP = ∑Цена * Обем∑Volume \ текст {VWAP} = \ frac {\ sum \ текст {Цена * Обем}} {\ sum \ текст {Обем}} VWAP = ∑Volume∑Цена * Обем

Как да изчислим среднопретеглена обемна цена (VWAP)

01:33

Обемна претеглена средна цена

Добавянето на VWAP индикатор към диаграма ще завърши всички изчисления за вас. За да изчислите VWAP сами, следвайте тези стъпки. Да предположим 5-минутна диаграма; изчислението е същото, независимо от това каква вътрешна дневна рамка се използва.

1. Намерете средната цена, на която се търгува акцията през първите пет минути на деня. За да направите това, добавете високото, ниското и затвореното, след което разделете на три. Умножете това по обема за този период. Запишете резултата в електронна таблица, под колона PV.
2. Разделете PV по обем за този период. Това ще даде VWAP стойността.
3. За да поддържате VWAP стойността през целия ден, продължете да добавяте PV стойност от всеки период към предишните стойности. Разделете тази сума на обем до този момент. За да улесните това в електронна таблица, създайте колони за кумулативен PV и кумулативен обем. И двете тези кумулативни стойности са разделени помежду си, за да се получи VWAP.

Какво ви казва "Обемна претеглена средна цена (VWAP)"

Големите институционални купувачи и взаимните фондове използват съотношението VWAP, за да помогнат за придвижване или излизане от акции с възможно най-малко пазарно въздействие. Следователно, когато е възможно, институциите ще се опитат да купуват под VWAP или да продават над него. По този начин техните действия изтласкват цената обратно към средната, вместо далеч от нея.

Търговците на дребно са склонни да използват VWAP повече като инструмент за потвърждение на тенденцията, подобно на подвижна средна стойност. Когато цената е над VWAP, те гледат само да инициират дълги позиции. Когато цената е под VWAP, те гледат само да инициират къси позиции.

Разликата между обемно претеглена средна цена (VWAP) и обикновена подвижна средна

На диаграма VWAP и подвижна средна стойност могат да изглеждат подобно. Тези два показателя изчисляват различни неща.

VWAP изчислява сумата от цената, умножена по обем, разделена на общия обем.

Простата подвижна средна стойност се изчислява чрез сумиране на цените на затваряне за определен период (да речем 10) и след това се разделя на колко периоди има (10). Обемът не се взема предвид в.

Ограничения при използването на обемно претеглена средна цена (VWAP)

VWAP е индикатор за един ден и се рестартира при отваряне на всеки нов ден за търговия. Опитът да се създаде среден VWAP за много дни може да означава, че средната се изкривява от истинското четене на VWAP, както е описано по-горе.

Докато някои институции могат да предпочетат да купуват, когато цената на ценната книга е под VWAP, или да продават, когато е над, VWAP не е единственият фактор, който трябва да се вземе предвид. При силни възходящи тенденции цената може да продължи да се повишава в продължение на много дни, без да пада под VWAP изобщо или само от време на време. Следователно, чакането цената да падне под VWAP може да означава пропусната възможност, ако цените се повишат бързо.

VWAP се основава на исторически стойности и по своята същност няма предсказателни качества или изчисления.

Сравнете инвестиционни сметки Име на доставчика Описание Разкриване на рекламодатели × Офертите, които се появяват в тази таблица, са от партньорства, от които Investopedia получава компенсация.

Свързани условия

Средна цена Средната цена понякога се използва при определяне доходността на облигацията до падеж, когато средната цена замества покупната цена при изчисляването на доходността до падежа. повече VWAP Cross A VWAP кръст е търговски индикатор, който възниква, когато цената на ценната книга пресече среднопретеглената средна цена (VWAP). повече Какво е пазарният импулс е мярка за цялостните пазарни настроения, които могат да подкрепят покупката и продажбата с и срещу пазарните тенденции. повече Определение за лекота на движение Техническият индикатор за лекота на движение показва връзката между цена и обем и често се използва за оценка на силата на основната тенденция. повече Индекс на паричния поток - Определение на MFI и използване Индексът на паричния поток (MFI) е трейдинг осцилатор, който включва данни за обема и цените. Може да се използва за генериране на търговски сигнали въз основа на нивата на прекупване и препродажба, както и на различия. повече Линейно претеглена подвижна средна стойност (LWMA) Определение и изчисляване Линейно претеглената подвижна средна е вид подвижна средна, при която по-скорошните цени имат по-голяма тежест при изчисляването, а предишните цени се получават по-малко тегло. повече партньорски връзки