Топ 5-те начина за хеджиране срещу инфлацията

Федералният резерв внимателно следи няколко ключови икономически индикатора в момента, за да види дали инфлацията ще задържи главата си скоро. И ако се появи инфлация, Фед показа признаци, че ще повишава бавно ставките, като се опитва да предотврати нестабилността на пазара. Но пазарът на труда може да продължи да се подобрява и цените могат да продължат да се увеличават, което означава, че цените на облигациите ще спаднат, тъй като инвеститорите започнат да търсят защита от инфлация. Ето пет неща, които можете да направите, за да хеджирате залозите си, ако инфлацията се появи отново на хоризонта.

1. Преразпределяне на пари в акции: Ако инфлацията се върне, това може да бъде изстрел в рамото на фондовия пазар, докато облигациите могат да пострадат. Помислете за преразпределяне на 10% от портфейла си от облигации към акции, за да се възползвате от тази възможна тенденция. Купуването на предпочитани акции е друга възможност. Тези ликвидни емисии ще дадат по-висока доходност от повечето видове облигации и може да не намалят цената толкова, колкото облигациите, когато се появи инфлация. Комуналните акции представляват трета алтернатива, при която цената на акциите ще се повишава и спада по някакъв предвидим начин през икономическия цикъл и също така ще изплаща стабилни дивиденти. (За повече информация вижте: Праймер за предпочитани запаси .)
2. Диверсификация в международен план: Има няколко големи икономики в света, които не се покачват и не са в тандем с американските пазарни индекси, като Италия, Австралия и Южна Корея. Добавянето на акции от тези или други подобни страни може да помогне за хеджиране на вашето портфолио спрямо вътрешните икономически цикли. Облигациите на чуждестранните емитенти също могат да предоставят на инвеститорите експозиция на фиксиран доход, който може да не спадне, ако инфлацията се появи на вътрешния фронт.
3. Вижте REITs: Тръстовете за инвестиции в недвижими имоти (REITs) притежават дялове в търговски, жилищни и промишлени недвижими имоти и често плащат по-висока доходност от облигациите. Едно от основните предимства, които предлагат, е, че техните цени вероятно няма да бъдат засегнати, когато ставките започнат да се повишават, защото оперативните им разходи ще останат до голяма степен непроменени. Глобалният индекс за недвижими имоти Vanguard (VNQI) е отличен фонд, търгуван на борса (ETF), който може да ви изложи широкообхватна експозиция в тази област.
4. Обърнете внимание на СЪВЕТИТЕ: Защитените от инфлацията ценни книжа (TIPS) са предназначени да увеличат стойността си, за да бъдат в крак с инфлацията. Облигациите са свързани с индекса на потребителските цени и основната им сума се нулира според промените в този индекс. TIPS са намалели на вторичния пазар с около 10% през последните няколко години. В този момент те може да са добра сделка, тъй като все още не са оценили възможността за инфлация. Тези инструменти няма да ви осигурят звездна възвръщаемост, но биха могли да превъзходят хазната, ако се появи инфлация. Те обаче са сложни инструменти и начинаещите инвеститори могат да бъдат разумни да ги купуват чрез взаимен фонд или ETF. (За повече информация вижте: Хеджирайте залозите си с облигационни свързани облигации .)
5. Погледнете към заемите със старши обезпечения: Старшите обезпечени банкови заеми са друг добър начин да печелите по-висока доходност, като същевременно се предпазвате от спад на цените, ако ставките започнат да се повишават. Цените на тези инструменти също ще нарастват с лихви, тъй като стойността на заемите се увеличава, когато лихвите започнат да се увеличават (въпреки че може да има значителен закъснение за това). Фондът с плаваща лихва (ЛФРАКС) е лош избор за тези, които търсят експозиция в тази област.

Долния ред

Това са само някои от начините, по които можете да започнете да хеджирате портфейла си срещу инфлация. (За повече информация вижте: Трябва ли да се притеснявате за процента на инфлация в САЩ? )