Как да продавате взаимни средства на вашите клиенти

Взаимните фондове могат да направят отлични допълнения към портфейлите на вашите клиенти, но въпреки това много хора - особено тези, които са нови за инвестиране - не са запознати с взаимните фондове или какво водят до това.

Като професионалист трябва да предлагате информация за ползите от взаимните фондове и за начина, по който тези специфични продукти могат да помогнат на вашите клиенти да изпълнят своите инвестиционни цели. Предоставянето на вида информация, съдържаща се в тези съвети, ще ви помогне да продадете взаимни фондове дори на най-скептичните клиенти.

Автоматична диверсификация

Първата полза от взаимните фондове, която трябва да подчертаете, е невероятната диверсификация, която предлагат. Обяснете как диверсификацията помага на вашите клиенти да избягват катастрофални загуби и защитава портфейлите по време на икономически сътресения, като разпределя общата инвестиция в няколко различни вида активи в различни отрасли.

Диверсификация без разходи

За да създадат самостоятелно оптимално диверсифицирани портфейли, вашите клиенти ще трябва да инвестират в широк спектър от ценни книжа от различни сектори. Достатъчно диверсифицираното, самоуправлявано портфолио изисква огромна инвестиция на време и капитал за изследвания. Дори и с вашата помощ при избора на рентабилни активи, клиентите ви ще гледат значителни разходи под формата на комисионни за търговия и такси за транзакции.

Взаимният фонд предлага на акционерите автоматична диверсификация, или в различни отрасли, или в рамките на един сектор. Взаимните фондове също позволяват на вашите клиенти да изберат комбинация от високорискови, ценни книжа с висока печалба и активи за стабилен растеж, за да разпределят риска и да се възползват от двата вида инвестиции.

Диверсификация на чуждестранните активи

Взаимните фондове могат да представляват чудесен начин да получите разнообразна експозиция към почти всеки клас активи. Например, много международни пазари, особено развиващите се, са твърде трудни за пряко инвестиране. Изненадващо е, че много европейски пазари не са силно ликвидни или за инвеститорите. В този случай си струва да имаш професионален мениджър на твоя страна, който да прелиства всички сложности. Взаимният фонд може да се специализира на по-малките пазари и да предложи инвестиционна експертиза, която си струва да заплатите такса на активен мениджър.

Взаимни фондове за персонализиране

Освен диверсификацията, най-голямото предимство на взаимните фондове е тяхното практически безкрайно разнообразие. Този широк асортимент от продукти прави сравнително лесно да намерите средства, които да отговарят на нуждите на вашите клиенти.

Докато обсъждате ползите от взаимните фондове с клиентите си, попитайте за конкретни инвестиционни цели и преценете допустимите отклонения от риска на вашите клиенти. Ясното разбиране на тези два фактора ще ви помогне да определите кои средства препоръчвате и може да означава разликата между успешните инвестиции и много недоволните клиенти.

Ако вашите клиенти искат да запазят първоначалните си инвестиции и са ви удобни със скромни фиксирани норми на възвръщаемост, насочете ги към фондове на паричния пазар или облигационни фондове, които инвестират във високо оценен дългосрочен дълг.

Взаимни фондове за желан доход

Взаимните фондове генерират два вида доходи: капиталови печалби и дивиденти. Въпреки че всяка нетна печалба, генерирана от фонд, трябва да се предава на акционерите поне веднъж годишно, честотата, с която различните фондове извършват разпределение, варира в широки граници.

Ако вашият клиент търси да увеличи богатството си в дългосрочен план и не се занимава с генериране на непосредствен доход, средствата, които се фокусират върху запасите за растеж и използват стратегия за купуване и задържане, са най-добри, тъй като обикновено имат по-ниски разходи и имат по-ниско данъчно въздействие от другите видове фондове.

Ако редовният доход от инвестиции е основната цел на клиента, трябва да обсъдите предимствата на дивидентните фондове, които инвестират в дивидентни акции и лихвоносни облигации. Обяснете, че разнообразни средства могат да предлагат постоянен годишен доход от различни източници, в зависимост от толерантността на вашите клиенти.

Ако те са насочени основно към бързо печелене на големи печалби, говорете за фондовите фондове, които биха могли да предложат най-добрия шанс за бързи печалби. Въпреки това, не забравяйте да обсъдите увеличения риск от загуба, който придружава агресивно управлявани високодоходни фондове. Помогнете на клиентите си да разберат, че високите печалби не идват без цена.

Достъп до активите с висока стойност

Взаимните фондове обединяват инвестициите на хиляди акционери, така че те могат да инвестират в акции, облигации и други ценни книжа, които може да са далеч от ценовия диапазон на вашите клиенти, ако инвестират в тях поотделно. Това обединяване позволява на вашите клиенти да се възползват от растежа и изплащането на дивиденти на активите с големи билети, като Coca-Cola Company, Alphabet и Costco Wholesale Corporation, без да изискват огромните количества капитал, необходими за закупуване на значителни участия в която и да е от двете компании,

Достъпност и ликвидност

Взаимните фондове са далеч по-достъпни за средния инвеститор, отколкото активите, в които инвестират взаимните фондове. Направете математиката и покажете на клиентите си как взаимните фондове им позволяват да инвестират в същите активи като Уорън Бюфет, без да имат неговата нетна стойност.

Обяснете как работят отворените фондове. Отворените средства ще позволят на клиентите ви да ликвидират притежанията си по всяко време, като им предоставя лесен достъп до тези долари, когато имат нужда от тях. В допълнение, много средства позволяват на вашите клиенти да установят графици за обратно изкупуване, така че те могат да ликвидират част от своите акции в определени дни всеки месец, тримесечие или година, осигурявайки редовен доход от инвестиции.

Професионален мениджмънт

Взаимните фондове се управляват от професионалисти, чиято цялостна кариера се върти около превръщането на печалби за акционерите. Докато вашата роля е все още да помагате на клиентите си да изберат правилните активи, инвестирането във взаимен фонд набира опитен генерал за инвестиционните армии на вашите клиенти. Вие помагате на клиентите си да изберат взаимните фондове, които най-добре отговарят на техните нужди, а управителят на фонда гарантира, че препоръката ви се изплаща.

Взаимни фондове за безвъзмездно връщане

Ползата от професионалното управление се свързва със следващото предимство на взаимните фондове или възвръщаемостта без усилия. Първоначално, разбира се, има някаква работа с крака, която влиза в избора на подходящия фонд. След като направят инвестицията, вашите клиенти могат по същество да седнат и да гледат как се връщат възвръщаемостта им, знаейки, че мениджърите на фонда работят, за да запазят средствата рентабилни. Докато те не са готови да продадат акциите си, има малко за вас и вашите клиенти, освен да следите изпълнението на фондовете и нетните печалби.

Ако вашите клиенти са склонни да управляват своите портфейли, може да посочите размера на проучванията и ежедневните ангажименти, които биха били необходими за самостоятелно управление на такъв широк спектър от активи.

Взаимни фондове и данъчна стратегия

При оценката на годността на взаимните фондове е важно да се вземат предвид данъците. В зависимост от текущото финансово състояние на инвеститора, доходите от взаимни фондове могат да окажат сериозно влияние върху нейното годишно данъчно задължение. Колкото повече доходи тя печели през дадена година, толкова по-високи са нейните обикновени доходи и данъчни печалби.

Фондовете, които носят дивиденти, са лош избор за тези, които искат да сведат до минимум данъчните си задължения. Въпреки че фондовете, които използват дългосрочна инвестиционна стратегия, могат да изплащат квалифицирани дивиденти, които се облагат с по-ниската ставка на капиталовите печалби, всяко изплащане на дивиденти увеличава облагаемия доход на инвеститора за годината.

Най-добрият избор е да ги насочите към средства, насочени към дългосрочни капиталови печалби и избягване на дивидентните акции или лихвоносни корпоративни облигации. Фондовете, които инвестират в безмитни държавни или общински облигации, генерират лихви, които не подлежат на федерален данък върху доходите, и те могат да бъдат добър избор. И все пак, не всички необлагаеми облигации са напълно необлагаеми, така че не забравяйте да проверите дали тези приходи са предмет на държавни или местни данъци.

Много средства предлагат продукти, управлявани с конкретна цел данъчна ефективност. Тези фондове използват стратегия за изкупуване и задържане на ценни книжа с изплащане на дивиденти или лихви. Те се предлагат в най-различни форми, така че е важно да се вземат предвид толерантността към риска и инвестиционните цели, когато се търси фонд, ефективен за данъци.

Отстъпка на взаимния фонд

Дори и да нямате доверително задължение към клиентите си, трябва да се държите така, сякаш сте го направили. Бъдете честни с клиентите си за някои от по-малко атрактивните аспекти на взаимните фондове, така че да бъдат напълно информирани, когато вземат своето решение. Основно сред тези недостатъци са потенциалите за увеличаване на данъците и годишните разходи.

Недостатъци на таксите

Тъй като вече трябва да имате ясна представа какви видове средства отговарят на нуждите на вашите клиенти, говорете с тях за типичните разходи, направени от тези видове инвестиции. Например, ако търсят високодоходни средства с активни управители на фондове, обяснете, че увеличената търговска активност вероятно ще означава по-високи съотношения на разходите.

Данъчни недостатъци

Обсъдете данъчните последици от техния избор на инвестиции. Въпреки че всеки тип инвестиции до известна степен ще окажат влияние върху данъчните задължения на вашите клиенти, важно е да се очертаят специфичните ефекти на видовете средства, които обмислят. Ако те гледат в дивидентните фондове, да речем, бихте могли да обсъдите данъчното облагане на дивидентния доход и как инвестирането във фондове, които използват стратегия за изкупуване, може да намали данъчните задължения, като изплащате квалифицирани дивиденти, които се облагат по-скоро с процента на капиталовите печалби. отколкото като обикновен доход.

Поставете клиента си на първо място

Избягвайте да препоръчвате продукти въз основа на обещанието за комисионни или други предимства. Винаги насочвайте клиентите си към продуктите, които са най-подходящи за техните специфични нужди, независимо от това коя фирма ги предлага.

Знаеш кога да кажеш Не

Да си финансов съветник изисква деликатен баланс на амбиция и реализъм. Въпреки че взаимните фондове са чудесна възможност за широк спектър от инвеститори, трябва да се съобразите с признаците, че този тип инвестиции може да не са подходящи за инвестиционния стил на вашите клиенти.

Ако вашите клиенти се радват да играят активна роля в това как и кога да бъдат инвестирани парите им, взаимните фондове може да не са за тях. Докато професионалното управление на взаимни фондове е огромно предимство, то също така премахва инвеститорите от ежедневната механика на сигурността и анализа на пазара и търговията. Бъдете сигурни, че клиентите ви са удобни да поверите инвестициите си на някой друг, като по този начин ще загубят контрола върху разпределението на активите и стратегията за търговия.

В допълнение, взаимните фондове може да не са най-добрият избор за клиенти, които се занимават основно с годишни разходи. За разлика от заемането на позиции в отделни акции или облигации, превръщането в инвеститор - с други думи акционер - във взаимен фонд предполага заплащане на годишни такси, равни на процент от стойността на инвестицията. Това означава, че всеки взаимен фонд трябва да генерира годишна възвръщаемост, по-голяма от съотношението на разходите му, за да могат акционерите да печелят.

Високодоходните фондове изискват много активен стил на управление, което може да означава съотношение на разходите от 2% -3%, за да се компенсират таксите, генерирани от честа търговия с активи. По-пасивно управляваните портфейли може да имат много по-ниски съотношения на разходите, но те често съответстват на по-ниската възвръщаемост, тъй като тези средства са ориентирани основно към дългосрочен растеж, а не към най-високите възможни доходи.